外資工商登記管理條例

1. 外商投資企業授權登記管理辦法的介紹

中華人民共和國國家工商行政管理總局令第4號《外商投資企業授權登記內管理辦法》已經容中華人民共和國國家工商行政管理總局局務會議審議通過，現予公布，自2003年2月1日起施行。局長 王眾孚二00二年十二月十日

2. 外國人在中國注冊公司相關規定

外國人可以在中國注冊公司，外資企業法人代表可以是中國人也可以外國人，外資公司注冊時，需提交法定代表人身份證明及照片，外國個人提交經公證過的護照。

中國大陸注冊外資公司，注冊資本需實際出資，外資公司注冊資本可依據新《中華人民共和國公司法》及外資公司各行業法規規定的最低注 外國投資者需將注冊資本打入外資公司外匯賬戶，聘請專業的會計師事務所來驗資，並出具《驗資報告》。

《中華人民共和國企業法人登記管理條例施行細則》第六條規定，工商行政管理機關是企業法人登記和營業登記的主管機關。登記主管機關依法獨立行使職權，實行分級登記管理的原則。

對外商投資企業實行國家工商行政管理總局登記管理和授權登記管理的原則。上級登記主管機關有權糾正下級登記主管機關不符合國家法律、法規和政策的決定。

第十四條規定，外商投資企業申請企業法人登記，應當具備下列條件：

（一）有符合規定的名稱；

（二）有合同、章程；

（三）有固定經營場所、必要的設施和從業人員；

（四）有符合國家規定的注冊資本；

（五）有符合國家法律、法規和政策規定的經營范圍；

（六）有健全的財會制度，能夠實行獨立核算，自負盈虧，獨立編制資金平衡表或者資產負債表。

第十九條規定，外商投資企業設立的分支機構登記注冊的主要事項有：名稱、營業場所、負責人、經營范圍、隸屬企業。

《中華人民共和國中外合資經營企業法》第四條規定，合營企業的形式為有限責任公司。在合營企業的注冊資本中，外國合營者的投資比例一般不低於百分之二十五。合營各方按注冊資本比例分享利潤和分擔風險及虧損。合營者的注冊資本如果轉讓必須經合營各方同意。

第十一條規定，外國合營者在履行法律和協議、合同規定的義務後分得的凈利潤，在合營企業期滿或者中止時所分得的資金以及其它資金，可按合營企業合同規定的貨幣，按外匯管理條例匯往國外。鼓勵外國合營者將可匯出的外匯存入中國銀行。

(2)外資工商登記管理條例擴展閱讀：

外國人在中國注冊公司所需材料：

1、股東、法人代表、監事、執行董事的合法有效的身份證明。注冊內資公司，股東的身份證明主要是身份證或營業執照(公司投資)；法人代表、監事、執行董事等的身份證明為身份證。

注冊外資公司，股東的身份證明主要是護照(外國個人投資)或開業證明(外國公司投資);法人代表、監事、執行董事等的身份證明為護照。

2、公司的法定代表還需提供彩色照片。

3、注冊地址證明，主要是注冊地址的房產證復印件(房產證性質必須是商用或工業用途)、租賃協議和租賃發票。

4、驗資證明，驗資證明是會計師事務所出具的驗資報告。

5、財務人員身份證明，包括財務人員的身份證、上崗證與照片。

《中華人民共和國企業法人登記管理條例施行細則》第十八條規定，外商投資企業登記注冊的主要事項有：名稱、住所、經營范圍、投資總額、注冊資本、企業類型、法定代表人、營業期限、分支機構、有限責任公司股東或者股份有限公司發起人的姓名或者名稱。

第二十七條規定，外商投資企業的注冊資本是指設立外商投資企業在登記主管機關登記注冊的資本總額，是投資者認繳的出資額。注冊資本與投資總額的比例，應當符合國家有關規定。

第二十八條規定，營業期限是聯營企業、外商投資企業的章程、協議或者合同所確定的經營時限。營業期限自登記主管機關核准登記之日起計算。

3. 新〈公司法〉〈公司登記管理條例〉對外商投資企業有什麼影響請專業人士幫忙回答，很急，謝謝！

新《公司法》對於股東大會、董事會的召開做了一些新的規定，更具有實際操作性，具體有：

第四十條規定：「股東會會議分為定期會議和臨時會議。定期會議應當按照公司章程的規定按時召開。代表十分之一以上表決權的股東（原《公司法》是四分之一），三分之一以上的董事，監事會或者不設監事會的公司的監事提議召開臨時會議的，應當（原《公司法》是』可以』召開臨時會議。」

第四十一條第三款規定：「董事會或者執行董事不能履行或者不履行召集股東會會議職責的，由監事會或者不設監事會的公司的監事召集和主持；監事會或者監事不召集和主持的，代表十分之一以上表決權的股東可以自行召集和主持。」

第四十八條規定：「董事會會議由董事長召集和主持；董事長不能履行職務或者不履行職務的，由副董事長召集和主持；副董事長不能履行職務或者不履行職務的，由半數以上董事共同推舉一名董事召集和主持。」

按照新《公司法》的規定，董事會、監事會不履行召集股東會會議的職責時，持有十分之一以上表決權的股東可以自行召集和主持；董事長、副董事長不召集和主持董事會時，半數以上董事可以共同推舉一名董事召集和主持。

但是，對於外商投資企業而言，對於召開董事會，《中外合資經營企業法實施條例》中有規定，具體如下：
第三十二條 董事會會議每年至少召開1次，由董事長負責召集並主持。董事長不能召集時，由董事長委託副董事長或者其他董事負責召集並主持董事會會議。經1／3以上董事提議，可以由董事長召開董事會臨時會議。

新《公司法》第二百一十八條規定：「外商投資的有限責任公司和股份有限公司適用本法；有關外商投資的法律另有規定的，適用其規定。」

因此，《中外合資經營企業法實施條例》第三十二條的規定，是否屬於「另有規定」，是否外商投資企業召集董事會仍要按照《中外合資經營企業法實施條例》的規定，還是新《公司法》的有關規定屬於《中外合資經營企業法實施條例》中未盡的規定，是對該《實施條例》的有效補充，同樣適用於外商投資企業？

關於這一點,我認為,在外商投資法律與公司法的適用關繫上,原則應當是外商投資法律沒有規定到的,就應當適用公司法.

以此原則來對董事會的召開進行具體分析:

<中外合資經營企業法實施條例>規定:董事長負責召集並主持,董事長不能召集時,由董事長委託副董事長或者其他董事負責著急並主持董事會會議.可見，這里僅僅規定了董事長不能召集董事會會議情形下的處理方式,但是並沒有規定董事長"不"履行職務情形的處理方式.

而新公司法,不僅僅規定了董事長"不能"履行職務時的處理方式,同時也規定了董事長"不"履行職務時的處理方式,是由副董事長召集,副董事長不能履行職務或不履行職務的，由半數以上的董事共同推舉一名董事,召集並主持董事會會議.

因此,在董事長"不能"召集董事會會議的情況下,外資企業法對此情形下的處理已經有了規定,屬於"另有規定",因此,不適用公司法的規定.

但是,對於董事長"不"履行職務的情形下的處理,中外合資經營企業法實施條例並沒有相應規定,在此情形下,就應當適用公司法的規定,即在董事長不履行職務的情況下,應當由副董事長召集.而副董事長不能履行或者不履行的,可以由半數以上的董事共同推舉一名董事召集和主持.

同樣的問題，也存在於公司解散的程序中。

《中外合資經營企業法實施條例》第九十條第一款對中外合資經營企業解散的事由做了明確規定：「合營企業在下列情況下解散：

(一)合營期限屆滿；

(二)企業發生嚴重虧損，無力繼續經營；

(三)合營一方不履行合營企業協議、合同、章程規定的義務，致使企業無法繼續經營；

(四)因自然災害、戰爭等不可抗力遭受嚴重損失，無法繼續經營；

(五)合營企業未達到其經營目的，同時又無發展前途；

(六)合營企業合同、章程所規定的其他解散原因已經出現。」

新《公司法》第一百八十一條規定：「公司因下列原因解散：

（一）公司章程規定的營業期限屆滿或者公司章程規定的其他解散事由出現；

（二）股東會或者股東大會決議解散；

（三）因公司合並或者分立需要解散；

（四）依法被吊銷營業執照、責令關閉或者被撤銷；

（五）人民法院依照本法第一百八十三條的規定予以解散。 」

第一百八十三條是規定了在公司陷入僵局的情況下，持有一定股權的股東可以申請人民法院解散公司，具體為：

「公司經營管理發生嚴重困難，繼續存續會使股東利益受到重大損失，通過其他途徑不能解決的，持有公司全部股東表決權百分之十以上的股東，可以請求人民法院解散公司。」

同樣，新《公司法》的有關規定是否是對《中外合資經營企業法實施條例》的有效補充？是否同樣適用於中外合資經營企業？

關於這一點 ,我認為,公司僵局訴訟的規定，在中外合資經營企業法中並沒有相應規定，因此，公司法關於僵局訴訟的規定，應當可以適用於中外合資企業。

但是，在此問題上適用新公司法,將會和外商投資企業清算管理辦法相矛盾.因為根據新公司法,人民法院判決解散公司,在對方不配合的情況下，要進行特別清算,根據公司法,特別清算是由人民法院主持的,而根據外商投資企業清算管理辦法,特別清算則是由審批機關主持的。此問題如何解決，應該是值得思考的問題。

4. 《關於外商投資的公司審批登記管理法律適用若干問題的執行意見》

國家工商行政管理總局 商務部 海關總署 國家外匯管理局關於印發《關於外商投資的公司審批登記管理法律適用若干問題的執行意見》的通知
工商外企字[2006]81號
頒布時間：2006-4-24發文單位：國家工商行政管理總局 商務部 海關總署 國家外匯管理局
各省、自治區、直轄市及計劃單列市工商行政管理局、商務主管部門、外匯管理局，各直屬海關，各國家級經濟技術開發區：

第十屆全國人民代表大會常務委員會第十八次會議2005年10月27日審議通過的《關於修改〈中華人民共和國公司法〉的決定》和國務院《關於修改〈中華人民共和國公司登記管理條例〉的決定》已經於2006年1月1日實施。為了准確適用法律，規范、便民、高效地開展外資審批和登記管理工作，促進外商投資企業健康發展，提高我國利用外資的質量和水平，現將《關於外商投資的公司審批登記管理法律適用若干問題的執行意見》印發給你們，請遵照執行。執行中有何問題，請及時報告。

附：《關於外商投資的公司審批登記管理法律適用若干問題的執行意見》

國家工商行政管理總局 商 務 部
海 關 總 署 國家外匯管理局
二〇〇六年四月二十四日

附件：

關於外商投資的公司審批登記管理法律適用若干問題的執行意見

為了准確適用法律，規范、便民、高效地開展外資審批和登記管理工作，促進外商投資企業健康發展，提高我國利用外資的質量和水平，現就外商投資的公司審批和登記管理如何適用《中華人民共和國公司法》（以下簡稱《公司法》）、《中華人民共和國公司登記管理條例》（以下簡稱《公司登記管理條例》）以及國家關於外商投資的法律、行政法規和政策，提出以下執行意見。

一、外商投資的公司的登記管理適用《公司法》和《公司登記管理條例》；有關外商投資企業的法律另有規定的，適用其規定；《公司法》、《公司登記管理條例》、有關外商投資企業的法律沒有規定的，適用有關外商投資企業的行政法規、國務院決定和國家有關外商投資的其他規定。

二、外國公司、企業和其他經濟組織或者自然人（以下簡稱外國投資者）可以同中國的企業、其他經濟組織以中外合資、中外合作的形式依法設立公司，也可以外商合資、外商獨資的形式依法設立公司。

以外商獨資的形式依法設立一人有限公司的，其注冊資本最低限額應當符合《公司法》關於一人有限公司的規定；外國自然人設立一人有限公司的，還應當符合《公司法》關於一人有限公司對外投資限制的規定。2006年1月1日以前已經依法設立的外商獨資的公司維持不變，但其變更注冊資本和對外投資時應當符合上述規定。

三、中外合資、中外合作的有限責任公司的董事會是公司的權力機構，其組織機構由公司根據《中外合資經營企業法》、《中外合作經營企業法》和《公司法》通過公司章程規定。

外商合資、外商獨資的有限責任公司以及外商投資的股份有限公司的組織機構應當符合《公司法》和公司章程的規定。

四、外商投資的公司設立登記的申請期限應當符合《公司登記管理條例》規定。但是，以中外合作、外商合資、外商獨資形式設立公司的，應當按照《中外合作經營企業法》和《外資企業法》的規定，自收到批准文件之日起30日內向公司登記機關申請設立登記。逾期申請設立登記的，申請人應當報審批機關確認原批准文件的效力或者另行報批。

五、申請外商投資的公司的審批和設立登記時向審批和登記機關提交的外國投資者的主體資格證明或身份證明應當經所在國家公證機關公證並經我國駐該國使（領）館認證。香港、澳門和台灣地區投資者的主體資格證明或身份證明應當依法提供當地公證機構的公證文件。

申請外商投資的公司的審批和設立登記，除提交《公司登記管理條例》第二十條或第二十一條規定的相應文件外，還應當向審批和登記機關提交外國投資者（授權人）與境內法律文件送達接受人（被授權人）簽署的《法律文件送達授權委託書》。該委託書應當明確授權境內被授權人代為接受法律文件送達，並載明被授權人地址、聯系方式。被授權人可以是外國投資者設立的分支機構、擬設立的公司（被授權人為擬設立的公司的，公司設立後委託生效）或者其他境內有關單位或個人。

公司增加新的境外投資者的，也應當向審批和登記機關提交上述文件。

外商投資的公司向公司登記機關申請設立登記、股權轉讓變更登記時不再提交合資、合作合同和投資者的資信證明。

六、公司登記機關應當根據申請，依法將外商投資的公司類型分別登記為「有限責任公司」或「股份有限公司」，並根據其設立形式在「有限責任公司」後相應加註 「（中外合資）」、「（中外合作）」、「（外商合資）」、「（外國法人獨資）」、「（外國非法人經濟組織獨資）」、「（外國自然人獨資）」、「（台港澳與外國投資者合資）」、「（台港澳與境內合資）」、「（台港澳與境內合作）」、「（台港澳合資）」、「（台港澳法人獨資）」、「（台港澳非法人經濟組織獨資）」、「（台港澳自然人獨資）」 等字樣，在「股份有限公司」後相應加註「（中外合資，未上市）」、「（中外合資，上市）」、「（外商合資，未上市）」、「（外商合資，上市）」、「（台港澳與外國投資者合資，未上市）」、「（台港澳與外國投資者合資，上市）」、「（台港澳與境內合資，未上市）」、 「（台港澳與境內合資，上市）」、「（台港澳合資，未上市）」 、「（台港澳合資，上市）」等字樣。

公司登記機關可以根據國家利用外資產業政策及其相關規定，在公司類型後加註有關分類標識（如 「（外資比例低於25%）」、「（A股並購）」、「（A股並購25%或以上）」等）。

對於2006年1月1日以前已經設立的外商投資的公司，公司登記機關應當在其變更登記時依上述規定做相應調整。

七、外商投資的公司設立以後，可以依法開展境內投資。公司登記機關不再出具相應的境內投資資格證明。

外商投資的公司營業執照尚未按本意見第六條載明公司詳細類型，且又申請設立一人有限公司的，由公司登記機關出具「非自然人獨資」的證明。

八、外商投資的公司的注冊資本可以用人民幣表示，也可以用其他可自由兌換的外幣表示。作為公司注冊資本的外幣與人民幣或者外幣與外幣之間的折算，應按發生（繳款）當日中國人民銀行公布的匯率的中間價計算。

九、外商投資的有限責任公司（含一人有限公司）的股東首次出資額應當符合法律、行政法規的規定，一次性繳付全部出資的，應當在公司成立之日起六個月內繳足；分期繳付的，首次出資額不得低於其認繳出資額的百分之十五，也不得低於法定的注冊資本最低限額，並應當在公司成立之日起三個月內繳足，其餘部分的出資時間應符合《公司法》、有關外商投資的法律和《公司登記管理條例》的規定。其他法律、行政法規要求股東應當在公司成立時繳付全部出資的，從其規定。

外商投資的股份有限公司的出資應當符合《公司法》的規定。

十、外商投資的公司的股東的出資方式應當符合《公司法》第二十七條、《公司登記管理條例》第十四條和《公司注冊資本登記管理規定》的規定。在國家工商行政管理總局會同有關部門就貨幣、實物、知識產權、土地使用權以外的其他財產出資作出規定以前，股東以《公司登記管理條例》第十四條第二款所列財產以外的其他財產出資的，應當經境內依法設立的評估機構評估作價，核實財產，不得高估或者低估作價。實繳出資時還必須經境內依法設立的驗資機構驗資並出具驗資證明。

中外合資的有限責任公司的股東以《中外合資經營企業法》規定的實物（含設備）、工業產權等非貨幣財產（土地使用權除外）出資的，其價格可以由合營各方評議商定。

十一、外商投資的公司的股東以自己的名義通過借貸等方式籌措的資金應當視為自己所有的資金，經驗資機構出具驗資證明以後可以作為該股東的出資。

十二、外商投資的公司申請變更登記的期限應當符合《公司登記管理條例》的規定。法律、行政法規規定或者國務院決定公司和公司登記事項在變更登記前須經批準的，應當自審批機關批准之日起30日內申請辦理變更登記。逾期申請的，申請人應當報原審批機關確認文件效力或者另行報批。

十三、外商投資的公司申請變更登記應當依照《公司登記管理條例》第二十七條、第二十九條、第三十一條、第三十二條、第三十三條、第三十四條、第三十五條規定提交相應的文件。因下列情形辦理有關登記事項變更登記時還應當提交原審批機關的審批文件以及變更後的批准證書：

（一）注冊資本；

（二）公司類型；

（三）經營范圍；

（四）營業期限；

（五）股東或發起人認繳的出資額、出資方式；

（六）外商投資的公司合並、分立；

（七）跨審批機關管轄的地址變更；

（八）有限責任公司股權轉讓或股份有限公司股份轉讓（不涉及營業執照和批准證書載明事項的除外）。

除前款規定情形以外，外商投資的公司登記事項變更涉及公司章程修改的，應當在辦理變更登記手續後30日內依法向審批機關辦理變更手續。

十四、外商投資的公司遷移（跨原公司登記機關管轄的），應當向原公司登記機關申請辦理遷移手續。跨審批機關管轄的，應當向遷入地審批機關提出申請。遷入地審批機關收到申請後，應當在5個工作日內徵求遷出地審批機關意見；遷出地審批機關應當在收到徵求意見函後的5個工作日內回復；遷入地審批機關收到意見後，應當在3個工作日內作出批復。原公司登記機關收到申請後，應當在5個工作日內徵求遷入地登記機關意見；遷入地登記機關應當在5個工作日內回復；原公司登記機關根據遷入地公司登記機關和審批機關同意遷入的意見，收繳營業執照，出具遷移證明，並在10個工作日內將申請材料和公司登記檔案移送遷入地的公司登記機關。申請遷移的公司憑遷移證明和審批機關的批准文件，向遷出地審批機關繳銷批准證書，到遷入地審批機關領取批准證書，向遷入地的公司登記機關申請變更登記，領取營業執照。

十五、外商投資的公司增加註冊資本，有限責任公司（含一人有限公司）和以發起方式設立的股份有限公司的股東應當在公司申請注冊資本變更登記時繳付不低於百分之二十的新增注冊資本，其餘部分的出資時間應符合《公司法》、有關外商投資的法律和《公司登記管理條例》的規定。其他法律、行政法規另有規定的，從其規定。

股份有限公司為增加註冊資本發行新股時，股東認購新股，依照設立股份有限公司繳納股款的有關規定執行。

十六、申請人在下列情況下申請注冊資本變更時，對於作為實物出資的進口貨物按規定可以免稅的，申請人應當向海關書面說明有關情況，並先憑《國家鼓勵發展的內外資項目確認書》申請辦理進口設備的憑保放行手續，在取得變更後的公司營業執照後，再辦理相關的減免稅手續：

（一）外商投資的公司增加註冊資本時申請以進口實物出資並經審批機關批準的；

（二）外國投資者或者外商投資的公司並購境內企業同時增加註冊資本時申請以進口實物出資並經審批機關批準的；

（三）外商投資的公司因注冊資本的其他變動申請實物進口並經審批機關批準的。

十七、外匯管理部門在辦理以下業務時，不再要求申請人提供變更後的公司營業執照：

（一）外商投資的公司增加註冊資本時申請變更外匯登記或者開立、變更資本金賬戶；

（二）外國投資者或外商投資的公司並購境內企業同時增加註冊資本時申請辦理外匯登記或開立資本金賬戶；

（三）外商投資的公司減少注冊資本而向外匯管理部門申請辦理減資核准件；

（四）外商投資的公司因資本變動而辦理其他變更外匯登記。

十八、外商投資的公司的下列事項及其變更應當向公司登記機關備案：

（一）經審批機關批準的不涉及登記事項的公司章程修正案或修改後的公司章程（含投資總額的變更）；

（二）公司董事、監事、經理；

（三）公司分公司的設立和注銷；

（四）公司清算組成員、清算組負責人名單。

外商投資的公司的股東延期出資、實繳注冊資本，不再辦理備案手續，而應當按照《公司登記管理條例》辦理相應的變更登記。

外商投資的公司辦理備案事項，應當向公司登記機關提交由公司法定代表人（清算組負責人）簽署的備案報告、證明備案事項發生的相關文件。備案文件齊備的，公司登記機關予以備案，並應申請人的要求，出具備案證明。

十九、外國投資者（授權人）變更境內法律文件送達接受人（被授權人）的，應當簽署新的《法律文件送達授權委託書》，並及時向公司登記機關備案。被委託人名稱、地址等事項發生變更的，也應當及時向公司登記機關備案。公司登記機關應當在公司登記檔案中記載。

外國投資者沒有辦理上述備案的，公司登記機關將境內法律文件送達公司登記機關記載的被授權人，視為向外國投資者送達。

二十、外商投資的公司的股東辦理股權質押備案，應當向公司登記機關提交公司出具的股權質押備案申請書、審批機關的批准文件、質押合同。公司登記機關接受備案後，應申請人的要求，可出具載明出質股東名稱、出質股權占所在企業股權的比例、質權人名稱或姓名、質押期限、質押合同的審批機關等事項的備案證明。在質押期間，未經質權人同意，出質股東不得轉讓或再質押已經出質的股權，也不得減少相應的出資額。

二十一、外商投資的公司根據《公司法》第二十二條的規定申請撤銷變更登記，應當向公司登記機關提交撤銷變更登記申請書和人民法院的裁判文書。涉及外資審批事項的，還應當提交審批機關的批准文件。符合《公司法》規定的，公司登記機關作出准予撤銷變更登記的決定，涉及營業執照記載事項的，應當換發營業執照。

二十二、外商投資的公司解散事由出現以後，公司未在《公司法》規定的期限內成立清算組進行清算，債權人也不向人民法院申請指定清算組進行清算的，外商投資的公司的權力機構、股東、債權人可以根據《外商投資企業清算辦法》的規定向審批機關申請進行特別清算。海關監管貨物應當先辦結海關手續，並補交相應稅款。

二十三、外商投資的公司申請注銷登記，應當依照《公司登記管理條例》第四十四條提交相應文件。其中，清算報告還應當附稅務機關的注銷證明、海關出具的辦結海關手續證明或者未辦理海關登記手續的證明；外商投資的公司提前終止經營活動申請注銷登記的，還應當提交審批機關的批准文件（法院裁定解散、破產或行政機關責令關閉、吊銷營業執照、吊銷設立許可或撤銷公司設立登記的除外）。

二十四、外商投資的公司設立或撤銷分公司，無須原公司登記機關核轉，直接向分公司所在地的外商投資的公司登記機關申請登記。

根據法律、行政法規、國務院決定或者國家有關外商投資限制類項目以及服務貿易領域的專項規定，設立和撤銷分公司需經有關部門批準的，應當自批准之日起30日內申請登記。逾期申請的，申請人應當報原審批機關確認文件效力或者另行報批。

二十五、公司登記機關不再辦理外商投資的公司辦事機構的登記。原已登記的辦事機構，不再辦理變更或者延期手續。期限屆滿以後，應當辦理注銷登記或根據需要申請設立分公司。外商投資的公司的分公司可以從事公司經營范圍內的聯絡、咨詢等業務。

以辦事機構名義從事經營活動的，由公司登記機關依法查處。

二十六、外商投資的公司的股東、發起人未交付或者未按期交付作為出資的貨幣或者非貨幣財產的，由公司登記機關按照《公司注冊資本登記管理規定》的適用原則實施處罰。2006年1月1日以前設立的公司，其出資時間以設立登記時為准。

對於中外合作的公司，逾期不履行出資義務的，按照《中外合作經營企業法》第九條規定，由公司登記機關責令其限期履行；逾期仍不履行的，按本條第一款處理；對於外商合資或外商獨資的公司，逾期不繳付的，公司登記機關除了按本條第一款處理，還可以按照《外資企業法》第九條規定，吊銷其營業執照。

二十七、外商投資的公司超出核准登記的經營范圍，擅自從事《外商投資產業指導目錄》鼓勵類、允許類項目經營活動的，公司登記機關適用《公司登記管理條例》第七十三條規定處罰。

外商投資的公司超出核准登記的經營范圍，擅自從事《外商投資產業指導目錄》限制類、禁止類項目經營活動的，公司登記機關可以認定為「超出核准登記的經營范圍，擅自從事應當取得許可證或者其他批准文件方可從事的經營活動的違法經營行為」，適用《無照經營查處取締辦法》的規定予以處罰。構成犯罪的，依法追究其刑事責任。

二十八、台灣地區、香港特別行政區、澳門特別行政區的投資者、定居在國外的中國公民（華僑）投資設立的公司，以及外商投資的投資性公司、外商投資的創業投資公司投資設立的公司，其審批登記管理參照適用本意見。

5. 新《公司法》和《公司登記管理條例》對外商投資企業登記管理的主要影響

新《公司法》從制度上完善了公司治理機制，有助於解決公司中存在的代理問題。公司中的代理問題包括兩個方面：一方面，如果公司的股東都比較分散，沒有控股股東的存在，控制權可能落入企業內部的經理人員手中，經理人員會以股東的利益為代價尋求自身的利益；另一方面，如果公司存在控股股東，控股股東也有可能利用對公司內部人員的控制，損害少數股東的利益。

新《公司法》從幾個方面完善了公司治理機制。首先，進一步落實了股東的權利。股東獲得了查閱公司會計賬簿、財務報告和其他有關材料的權利，這些權利保證了股東的知情權，從而減少了股東所面臨的信息不對稱，避免了因此而導致的內部人的機會主義行為。少數股東獲得了股東大會的召集權、主持權和提案權，這些權利從程序上保護了少數股東的權利，避免了內部人員可能利用對程序的操縱損害股東利益的行為。股東選舉董事、監事可以實行累積投票制，累積投票制可以保證代表少數股東利益的董事和監事當選，避免了董事會和監事會完全受制於控股股東和內部人的問題。股東如果對公司決議持有異議，可以要求公司按照合理價格收購其股權，如果公司陷入困境，股東可以要求解散公司。股權收買請求權和解散權使股東獲得了退出（exit）的權利，這是股東維護自己利益的底線，也就是說，必要的時候股東可以用腳投票，避免更大程度的損失。

其次，新《公司法》規定了董事、監事和高級管理人員對公司的忠實義務和勤勉義務以及賠償責任，這實際上是一種事後的懲罰機制。也就是說，由於事前很難說清在什麼情況下經理人員的何種行為對股東造成了什麼性質的損害，公司法可以在損害股東利益的行為發生後，對經理人員進行懲罰，從而在事前有效地阻嚇可能發生的機會主義行為，維護投資者的利益。

第三，新《公司法》加強了監事會的職權。監事會獲得了股東會的召集權、主持權和提案權，罷免董事和經理人員的建議權以及對董事和經理人員的訴訟權。監事會獲得的這些權利使其在代表股東利益履行職責時，獲得了有效的手段。

新《公司法》有助於拓展公司自治的空間

在立法理念上，1993年的《公司法》更多強調的是政府對經濟運行的管制，體現的是一種國家本位，強制性的規范占據了相當的內容，在很大程度上壓制了公司的生機和活力。與1993年的《公司法》相比，新《公司法》賦予公司更大的自治空間，重新界定了強制性規范和任意性規范的范圍，減少了強制性規范，增加了任意性規范。表決權的確定、股利的分配、股權轉讓的優先受讓、股權的繼承、對外投資和擔保、經理的職權等內容，均由公司章程確定。這些規定增加了公司經營和管理中的靈活性，有利於公司的發展和創新。

從根本上說，公司可以被視為個人之間的契約連接（nexus of contracts）。這種契約的自由應當受到政府和其他社會成員的尊重。不同的經濟主體具有不同的利益和價值判斷，因此能夠最好地滿足他們需要的公司形式不可能是一模一樣的。之所以需要公司法，需要公司法提供統一的公司形式，是因為這種統一的公司形式類似一種標準的契約格式，人們利用這種標準的契約格式，可以減少自己起草和簽訂契約的成本。但是如果他們認為這種標准形式的契約不能完全滿足他們的需要，應當允許他們對標准契約形式進行修改。只有這樣，公司才能成為一種提高社會福利水平的手段。當然，公司像其他的契約一樣，也有可能存在外部性、機會主義等問題，此時就會需要法律的救濟和糾正。因此，一部有效率的公司法，必然應當是任意性規范和強制性規范的有機結合，新《公司法》體現了這種方向。

新《公司法》有助於促進經濟整體發展

與1993年的《公司法》相比，新《公司法》在公司資本制度上做出了重大調整，降低了公司設立的最低注冊資本數額。有限責任公司的注冊資本最低限額由10萬元降低為3萬元，股份有限公司的注冊資本最低限額由1000萬元降低為500萬元。新《公司法》還實行授權資本制度，允許股東在公司成立兩年內分期繳足認購的出資額，投資公司還進一步放寬到5年。

新《公司法》的這些規定大大降低了設立公司的門檻，使公司的設立更加方便和靈活，從而有助於推動公司的發展。公司的發展將從三個方面促進經濟整體的發展。

首先，公司的發展將會提高競爭水平。過高的公司設立門檻意味著一種進入的限制，這種限制通過減少進入市場的企業數量，降低了現存企業面臨的競爭，從而為現存的企業提供了某種程度的保護。長期處於這種進入限制的保護下，現存企業將會產生所謂的X非效率，不再有降低成本和提高產品質量的動力，社會的財富總量和福利水平都會遭受損失。

其次，公司的發展將會促進社會的創新。正如熊彼特早已指出的，經濟發展本質上就是一個創新的過程，這種創新包括引進新產品，引入新技術，開辟新市場，控制原材料的新來源，以及實現企業的新組織。如果沒有創新，經濟將會處在周而復始的靜止狀態，不會有財富的積累，也不會有生活水平的提高。公司是創新的主體，率先投入創新的公司將會得到獎勵，也就是創新利潤。隨著其他企業的效仿，創新利潤逐漸消失，創新的成果也會惠及大眾。為了鼓勵創新，必須允許公司在各個方向上進行嘗試，在嘗試成功時獲得利潤，嘗試失敗時遭到虧損甚至退出市場，這就需要公司的自由進入和退出。隨著公司設立門檻的降低，新公司會不斷進入市場，創新的機會集合也在不斷擴大，經濟發展也會呈現出更多的可能性。

再次，公司的發展有助於解決就業問題。公司設立門檻的降低有利於企業，特別是中小企業的發展，而中小企業是解決中國就業問題的主力。隨著中國的工業化和城市化進程的加快，未來必須新創造出數以億計的非農業部門的就業崗位，進一步實現農業勞動力的轉移。要完成這一任務，主要應當依靠中小企業的發展。中小企業對農業勞動力的吸納還會使農民分享到工業化的成果，實現社會財富更加公正的分配，從而保持社會的穩定。

6. 對外資企業的注冊名稱有何規定、要求

企業名稱依據《企業名稱登記管理規定》和《企業名稱登記管理實施辦法》的規定執行。
企業名稱登記原則
企業名稱不得含有下列內容的文字：(1)有損於國家、社會公共利益的；(2)可能對公眾造成欺騙或者誤解的；(3)外國國家(地區)名稱、國際組織名稱；(4)政黨名稱、黨政軍機關名稱、群眾組織名稱、社會團體名稱及部隊番號；(5)外國文字、漢語拼音字母、阿拉伯數字；(6)其他法律、行政法規規定禁止的。
企業名稱應當使用符合國家規范的漢字，不得使用漢語拼音字母、阿拉伯數字。
企業法人名稱中不得含有其他法人的名稱，國家工商行政管理總局另有規定的除外。
企業名稱中不得含有另一個企業名稱。企業分支機構名稱應當冠以其所從屬企業的名稱。
企業營業執照上只准標明一個企業名稱。
企業名稱有下列情形之一的，不予核准：(1)與同一工商行政管理機關核准或者登記注冊的同行業企業名稱字型大小相同，有投資關系的除外；(2)與其他企業變更名稱未滿1年的原名稱相同；(3)與注銷登記或者被吊銷營業執照未滿3年的企業名稱相同；(4)其他違反法律、行政法規的。
企業名稱需譯成外文使用的，由企業依據文字翻譯原則自行翻譯使不需報工商行政管理機關核准登記。
企業名稱登記管轄
工商行政管理機關對企業名稱實行分級登記管理。
(1)國家工商行政管理總局主管全國企業名稱登記管理工作，並負責核准下列企業名稱：
①冠以中國、中華、全國、國家、國際等字樣的；
②在名稱中間使用中國、中華、全國、國家等字樣的；③不含行政區劃的。
(2)地方工商行政管理局負責核准前款規定以外的下列企業名稱：
①冠以同級行政區劃的；
②同級行政區劃放在企業名稱字型大小之後組織形式之前的。
企業名稱結構
企業名稱應當由行政區劃、字型大小、行業、組織形式依次組成，法律法規另有規定的除外。（1）行政區劃：
企業名稱中的行政區劃是本企業所在地縣級以上行政區劃的名稱或地名。
具備下列條件的企業法人，可以將名稱中的行政區劃放在字型大小之後，組織形式之前：
使用控股企業名稱中的字型大小；
該控股企業的名稱不含行政區劃。
使用外國(地區)出資企業字型大小的外商獨資企業、外方控股的外商投資企業，可以在名稱中間使用(中國)字樣。
(2)字型大小：企業名稱中的字型大小應當由2個以上漢字組成，行政區劃不得用作字型大小，但縣以上行政區劃地名具有其他含義的除外。企業名稱可以使用自然人投資人的姓名作字型大小。
(3)行業：①企業名稱中的行業表述應當是反映企業經濟活動性質所屬國民經濟行業或者企業經營特點的用語。企業名稱中行業用語表述的內容應當與企業經營范圍一致。企業經濟活動性質分別屬於國民經濟行業不同大類的，應當選擇主要經濟活動性質所屬國民經濟行業類別用語表述企業名稱中的行業。
②企業注冊資本達到5000萬元人民幣，企業經濟活動性質分別屬於國民經濟行業3個大類以上的，允許企業名稱中不使用國民經濟行業類別用語表述企業所從事的行業。
③企業為反映其經營特點，可以在名稱中的字型大小之後使用國家(地區)名稱或者縣級以上行政區劃的地名。
④企業名稱不應當或者暗示有超越其經營范圍的業務。

7. 法律對外資企業的注冊資本是如何規定的

外商投資企業注冊資本

2014
年6月24日，商務部官方網站公開發布了《商務部關於改進外資審核管理工作的通知》(以下簡稱「《通知》」)，對外商投資企業注冊的審核事項作出重大改
革，包括取消外商投資企業首次出資比例、貨幣出資比例和出資期限的限制或規定;允許投資者自主約定認繳出資額、出資方式、出資期限;並取消一般行業外商投
資企業的最低注冊資本限制。

允
許投資者自主約定出資額、出資期限和金額。這意味著外國投資者和合資各方可自行決定出資額和各期出資的進度和金額，有利於投資人根據項目實際進度需要靈活
約定，從而降低整體資金成本，提高資金使用效率。根據此前的規定，外商獨資企業的最後一期出資應當在營業執照簽發之日起三年內繳清;中外合資企業起的最後
一期出資應當在公司成立之日起兩年內繳清，對於一些投資或建設周期較長的項目，可能造成資本閑置。

取消一般行業的最低注冊資本限制。即除了法律法規對注冊資本有專門要求的特別行業外，從事一般行業的外商投資企業，其注冊資本沒有最低額度要求，由投資人自行決定。但是，《通知》明確規定就公司注冊資
本和投資總額的比例，仍需符合《關於中外合資經營企業注冊資本與投資總額比例的暫行規定》及其他現行有效規定。也就是說，外商投資企業仍應根據審批機關批
準的投資總額，擬舉借的外債額度，融資機構對注冊資本的要求等事項，綜合確定注冊資本金額，不能一味追求企業設立的便利化，而忽視了企業設立的目的、作用
及融資方式。

8. 論述題:試論新<公司法>/<公司登記管理條例>對外商投資企業登記管理的主要影響

把本文邏輯形式調過來即可.

外商投資股份有限公司在吸引外資中的作用

內容提要：外商投資股份有限公司作為中國吸引外資的重要形式，已經在我國的經濟發展中占據了越來越重要的作用。本文擬根據我國的立法和實踐，從法律適用、主體、資本、股權等四個方面分析了我國現行立法的不足與缺漏。如不加以改善，必將影響我國充分利用這種有利形式吸引外資。

關鍵詞：外商投資股份有限公司吸引外資

一、外商投資股份有限公司的法律性質

根據原外經貿部1995年1月10號頒布的《關於設立外商投資股份有限公司若干問題的暫行規定》（以下簡稱《暫行規定》）的精神，外商投資股份有限公司是指依法設立的、全部資本由等額股份構成，股東以其所認購的股份對公司承擔責任，公司以全部財產對公司債務承擔責任，中外股東共同持有公司股份，外國股東購買並持有的股份占公司注冊資本25%以上的企業法人。[①]

由此可見，外商投資股份有限公司首先是股份有限公司，這一點勿需多言。因此，它最顯著的特點就是「資合性」，一切權利義務的享有與承擔皆以在公司中股份額度大小為尺度。但它同時又有別於一般意義上的股份有限公司。在一般的股份有限公司中，對股東的個人因素是不作過多考慮的。而外商投資股份有限公司則要求外國股東購買並持有的股份必須占公司注冊資本的25%以上，且必須有一個發起人是外國股東。正是因為股份有限公司本身具有投資規模大、融資便利等優勢，使外商投資股份有限公司一經產生，就為吸引外資開辟了新渠道，為外商在中國投資提供了更有利的條件。

其次，外商投資股份有限公司具有涉外性。其涉外性體現在它的設立主體、資金來源、資本構成等方面。但是否能據此將它與「涉外股份有限公司」劃等號，本人認為，還是有待考慮的。有學者給涉外股份有限公司下的定義是：「全部資本、均等股份並在我國境內和境外發行上市，由境內境外的股東以外匯認購股份，股東以其認購的股份對公司承擔責任，公司以其全部資產對公司全部債務承擔責任的企業法人。」[②]從文意上看，他理解的「涉外」，不在於設立地點，不在於股東身份，而在於資金來源是———「外匯」。只要是以外匯認購股份，無論是在境內還是境外，也不論是本國還是外國投資者，都屬於涉外股份有限公司，這種解釋顯然過於牽強。若一定要給這類股份有限公司一個稱呼，「涉外上市公司」似乎更為合適。真正意義上的涉外股份有限公司外沿更大，即凡是具有涉外因素的股份有限公司，都可以納入其中。我認為，外商投資股份有限公司應當是涉外股份有限公司的一種，後者包含了前者，而前者則是後者具體的表現形式之一。

再次，外商投資股份有限公司是合資企業。這一點首先明確劃清了外資股份有限公司與中外合作（契約式合營）、外商獨資（沒有股權劃分）企業之間的區別。同時，在這種新型的外商投資形式與中外合資企業之間找到了聯結點。就合資企業本身的定義來看，國際上似乎並無統一的概念，但較為一致的意見認為：合營企業是指兩個以上自然人或法人共同投資、共同經營、共擔風險、共負盈虧的企業。按照聯合國工業發展組織編寫的《發展中國家合營企業協議指南》的分類方法，合營企業有兩種，一種為股權式合營企業，另一種為契約式合營企業。外商投資股份有限公司就是第一種。因此，從公司的角度上看，股權式的法人型中外合資經營企業的組織形式除有限責任公司外，還應該包括股份有限責任公司在內的其他多種形式。採用股份有限公司的組織形式在本質上與中外合資企業是沒有矛盾和沖突之處的。但我國《中外合資經營企業法》卻明確規定，合營企業是中國法人，其組織形式為有限責任公司，再加上該法出台之時，我國尚未頒布《公司法》，以至於使得國人認為合營企業就是有限責任公司[③]。承認外商投資股份有限公司在本質上屬於股權式合營企業，將其視為是合資企業的一種形式，比較符合我國關於外商投資企業、合資經營企業等概念的內涵，也有利於實際操作中適用法律。

二、限制外商投資股份有限公司吸引外資的若干因素

（一）法律適用

目前已有的法律和法規主要是：1999年《公司法》、原經貿部1995年1月10日發布實施的《暫行規定》、《國務院關於股份有限公司發行境內上市外資股的規定》、《關於外商投資股份公司有關問題的通知》、《關於上市公司涉及外商投資有關問題的若干意見》等。這其中只有《公司法》是法律，其它都是部門規章和單行條例，整體的位階較低，系統性和協調性也較差。在法律適用上，《暫行規定》是主體，其它法規和條例為補充。可是，在適用《公司法》方面，卻出現了困難。《公司法》第18條規定：「外商投資的有限責任公司適用本法，有關中外合資經營企業、中外合作經營企業、外交企業的法律另有規定的，適用其規定。」那麼這是否意味著該法基本上排除了對外商投資股份有限公司的適用呢？如果《暫行規定》與《公司法》之間不存在一般法與特別法的關系，那麼《公司法》對股份有限公司股東大會、董事會及監事會的一般規定是否可適用於外商投資股份有限公司？[④]我認為，外商投資股份有限公司完全可以適用《公司法》的有關規定。《公司法》第75條規定：設立股份有限公司，應當有5人以上為發起人，其中須有過半數的發起人在中國境內有住所。第85條：股份有限公司可以向境外公開募集股份。這些法條都不排斥外商成為股份有限公司的發起人或持股人。而且，從立法意圖上看，《公司法》也完全沒有必要排斥外商投資股份有限公司。之所以會產生18條這樣的問題，一是因為歷史原因，《公司法》制定時，我國吸引外資的重點是放在「三資企業」上，對外商投資股份有限公司的發展預計不足；二是因為我國長期以來一直採取這種立法模式，即實踐中需要什麼樣的法律就進行什麼樣的立法，非常現實。[⑤]這就難免會出現銜接上的問題。

所以，外商投資股份有限公司在具體適用法律上，應當一邊實行《暫行規定》，一邊將《公司法》視為一般法而參照實行。

（二）主體

外商投資股份公司的股東，除中國股東外，還有外國和其他地區的股東。根據外商投資企業法和其他有關法規的規定，外國股東可以是公司、企業、經濟組織和個人。這里的公司、企業和經濟組織是指在中國境外設立的，而這里的個人，通常是指居住在中國境外的外國公民，但也包括居住在港澳台地區的同胞[⑥]，甚至包括在中國境外取得了居住權的中國公民。根據《公司法》規定的精神，股份有限公司的股東既可以是自然人，也可以是法人或者其他經濟組織。而根據《暫行規定》的規定，外商投資股份有限公司的中國股東只能是中國的公司、企業和依法取得法人資格的其他經濟組織，而不包括中國自然人。正是這一規定，從主體上限制了外商投資股份有限公司在吸引外資方面發揮它應有的作用，此種規定不合理。

首先，發起人和認購人不是同一概念。在股份公司以發起方式設立時，其發起人與認股人是同一主體，但以募集方式設立時，則認股人就不一定為公司發起人了。外資股份有限公司已與傳統的「三資企業」不同。外資股份有限公司可以公開發行股票，符合條件的也可以上市。這樣，中國的個人投資者就可以通過股票市場向其投資。就目前而言，《暫行規定》第一條僅能對外資股份有限公司發起人的資格限制產生作用，實踐中，自然人已經通過股票市場在事實上達到了投資於外商投資股份有限公司的目的；

其次，隨著市場經濟的不斷發展，對個人投資的限制也越來越少，自然人投資者正以其龐大的儲蓄額逐漸成為資本市場上一支不可小視的力量。如果允許個人成為外商投資企業的投資主體，那麼對國家、社會和解決就業是有利無弊的。

再次，隨著我國兌現入世承諾過渡期滿的臨近，這種規定是無法符合GATT的宗旨的。GATT倡導貿易自由化，倡導公平競爭的市場經濟。我國個體經濟與其他經濟成份同為市場經濟的主體，在市場競爭中當然應享有同等的權力，不允許其作為外商投資企業的投資主體在理論上是說不通的。[⑦]而且，既然外國股東可以是公民，根據國民待遇的要求，中國股東也可以是公民。單純為了吸收外資就給予外國投資者「超國民待遇」，是只圖眼前利益的激進作法，最終損害的還是國內經濟的長期、持續發展。

（三）資本

《暫行規定》第七條規定：「公司的注冊資本應為在登記機關登記注冊的實收股本總額。公司注冊資本的最低限額為三千萬元，其中外國股東購買並持有的股份應不低於公司注冊資本的25%。」本條規定實際上涉及以下幾個方面的問題：

1、外商投資股份公司注冊資本的最低限額為人民幣3千萬元。這一數額同我國《公司法》相比有所提高。（註：我國《公司法》第78條第2款的規定，「股份有限公司的注冊資本為人民幣一千萬元。股份有限公司注冊資本最低限額需高於上述規定限額的，由法律、行政法規另行規定」。）法律規定公司股本到達法定資本最低限額的出發點主要在於公司是以從事經營活動為特徵，而從事經營性活動的前提必須是擁有足夠的資本；同時也是為了保證公司的責任能力達到最低的限度，使公司的經營活動得以順利進行並進而保護債權人的利益。

規定股本總額不得低於三千萬元，這實際上是我國股份有限公司實行資本確定原則的具體體現；同時也表明，我國對外商投資股份公司的最低注冊資本的限額要求高於國內其他股份有限公司。然而令人困惑的是，國家規定外商投資股份公司的注冊資本的最低限額高於國內其他股份有限公司的根據何在？當然可以說這是屬於由《公司法》中法律、法規另行規定的范圍，具有合法性。但僅因外商投資股份公司具有外商投資的性質，就籠統規定其注冊資本的最低限額需高於其他股份有限公司，缺少合理性。理由在於，實踐中，需採取股份公司形式的外商投資企業並非規模都很大，龐大的注冊資本額的限定在一定程度上限制了適當規模企業的進一步發展。因此，筆者認為，股份有限公司注冊資本的差異應以產業或行業的特點來確定，而不應僅以公司的涉外性質來確定。同時，外商投資股份公司在適用法律上的這種不平等性也不符合對外商投資實行國民待遇的要求。

2、外國投資者在外商投資股份公司中所佔的股權比例不低於25%。這是成為外商投資股份公司、享受外商投資企業一切優惠待遇的最低資本要求。

長期以來，在我國，某一公司或企業是否為外商投資企業的一個重要標志就是外國投資者在該企業中所佔的比例必須達到25%或以上。對於這一比例的合理性有多大，中國學者曾作過相當多的評述，其觀點歸納起來不外乎有以下三種：

一是認為僅規定外資股權比例的下限，而沒有規定上限，表明了中國利用外資的魄力和勇氣，對於資金短缺的中國具有極為重要的意義。這種觀點實際上體現了中國外資立法的意圖。

二是認為中國仍然是一個發展中國家，對外國投資者的股權比例不作上限規定，不利於中國民族經濟的發展，因而有必要對外國投資者的股權比例的上限作出限制性規定。

三是認為對我國外資股權的規定不能簡單地就是規定上限或下限，而是應該根據中國的具體情況，作出適合我國國情的法律規定。

《暫行規定》為了與原來的有關外資立法相一致，（註：主要是中外合資經營企業的相關立法。因為外資企業是全部資本都由外國投資者投資，不存在外資股股權比例問題，而中外合作經營企業的合作各方的投資比例則由合作各方在合同中約定。）繼續規定外資股的股權比例的下限為25%，而無上限的規定。《國務院關於股份有限公司發行境內上市外資股的規定》中則明確規定，外商投資股份公司發行外資股的股本總額將不超過公司所有股本的35%。《公司法》及《國務院關於股份有限公司境外募集及上市的特別規定》則對外資股的股權比例未作任何規定。《關於外商投資股份公司有關問題的通知》第二條第三款規定：對於在境內上市的外商投資股份公司，「上市後的外商投資股份公司的非上市外資股比例應不低於總股本的25%」。《關於上市公司涉及外商投資有關問題的若干意見》第二條第二款第三項明確規定：「上市發行股票後，其外資股占總股本的比例不低於10%。」《外國投資者並購境內企業暫行規定》第5條規定：「外國投資者在並購後所設外商投資企業注冊資本中的出資比例一般不低於25%。外國投資者的出資比例低於25%的，除法律、行政法規另有規定外，應依照現行設立外商投資企業的審批、登記程序進行審批、登記。審批機關在頒發外商投資企業批准證書時加註外資比例低於25%的字樣。登記機關在頒發外商投資企業營業執照時加註『外資比例低於25%』的字樣。」《股份有限公司國有股股東行使股權行為規范意見》規定：國家如需絕對控股，可將國有股比例下限定為50%（不含50%）；國家如需相對控股的，可將國有股比例下限定為30%（不含30%）；但在任何情況下，國有股股東必須是第一大股東。

上述規定表明：首先，目前我國對外國投資者在中國境內設立外商投資企業實際上存在一個投資比例的下限問題，即外國投資者的投資比例一般不得低於被投資公司的注冊資本的25%。[⑧]其次，我國相關的立法中早已突破了關於外資股權比例25%下限的規定，表現在對外資比例低於25%的上市公司和並購予以了確認。再次，立法同時對於外國投資者投資比例的上限的限制也已有所體現。最後，立法中的上述不一致必然會給實際操作者帶來嚴重的困難。

實踐中，有外商投資的股份有限公司中的外國投資者的股權比例沒有達到25%的現象極為普遍，對這類公司的歸類問題就顯得很突出。也就是說，能否將這類外商投資的股份有限公司就定義為我們前述的外商投資股份公司，《暫行規定》未作明確說明。從本質上講，有外商投資的股份有限公司就應該是所謂的外商投資股份公司，但由於我們在前面的定義中已將外商投資股份公司限定為外資股權達到25%的股份有限公司，外資股權並未達到25%的外商投資股份公司就不能歸入外商投資股份公司的范圍。

國家工商行政管理局《關於外商投資企業登記管理適用公司登記管理法規有關問題的執行意見》（註：工商企字[1995]第八個五年計劃177號文。）第4條1項規定，「有外國投資者作為發起人設立的股份有限公司，其中外方投資者認購發行股份不足百分之二十五的，應按照《公司法》和《公司登記管理條例》的規定登記注冊，核發企業法人營業執照」。據此可見，盡管外商投資比例未達到股份有限公司注冊資本的25%，外國投資者也可以作為發起人發起設立股份有限公司，但並非屬於前述外商投資股份公司。實踐中，這類企業是不能登記為外商投資企業的，即使設立時外資股權達到25%的外商投資股份公司後來因為上市發行股票，導致其外資股占總股本的比例低於25%（但不得低於10%），該上市公司應繳回外商投資企業批准證書，並按規定辦理變更登記手續。

而《外國投資者並購境內企業暫行規定》實際上也體現了這一精神，不同的只是更前進了一步，即確認了外資比例低於25%的企業為外商投資企業，但這僅限於並購設立方式，能否擴大適用到新設方式，還有待探討，因為這涉及到各現行有效的法規之間的協調適用這一極為復雜的問題。

實際上，經濟的發展使企業的控股權日趨重要，而設置投資比例下限除了作為區分內外資企業的標准並因此決定企業能否享有外商投資企業各項優惠待遇外沒有其他實際意義。我國立法長期固守外資比例，就是企望以此作為吸引外資的重要政策和手段。（註：如《暫行規定》第三條規定，「公司作為外商投資企業的一種形式，適用國家法律、法規對於外商投資企業的有關規定」，據此可以認為國家法律、法規對於外商投資企業的有關優惠待遇的規定同樣適用於外商投資股份公司。）

毫無疑問，對外資的優惠政策對我國利用外資起了重要作用。但隨著時間的推移，對外資的優惠措施的局限性已顯露出來，該政策到底能在多大程度上發揮作用已越來越受到人們的懷疑。我們可以從以下幾個方面來分析取消優惠待遇的可行性與必要性。

首先，從優惠待遇所包括的內容來看，稅收優惠作用的真正發揮要受到一定條件的限制，最明顯地表現在「資本輸出國稅收抵免制度的制約，如果資本輸出國與東道國之間沒有稅收饒讓協議，東道國給予外資的優惠將被抵消」。[⑨]而且就優惠政策在整個投資環境中的地位來講，其作用的發揮也並不佔主導地位，相反的，外國投資者考慮東道國的基礎設施、法律環境及勞動力成本等其他因素會更多一些。

關稅是國家財政收入的一個重要來源，給予外商投資企業減免關稅的優惠待遇實質上是以犧牲國家一部分財政收入為代價的。世界上，降低關稅是一種趨勢，享受已經很低的關稅優惠對於外商的誘惑不可能很大，更何況我國對於在關稅方面所能享受優惠的范圍也非常有限，特別是中國加入WTO之後，這種優惠更無太大意義。

在計劃經濟體制下，僅允許一些大中型國營外貿企業經營進出口業務是為了國家對外貿管理的方便，現階段國家仍採取給予一定的企業以進出口經營權做法的根本原因，是我國還沒有完全從計劃經濟體制下轉到市場經濟的軌道上來，於是才會出現把授予外商投資企業進出口經營權作為是一項優惠措施的做法。而限制國內企業的進出口經營權實際上就是限制企業走向世界，仍屬於一種自我封閉的做法。對於已經把國內經濟融入國際經濟發展軌道的國家來講，企業擁有進出口經營權可以說是企業能夠在競爭中得以生存的基本權利。而且中國在加入WTO的議定書中已明確承諾，在加入後的三年內，使所有在中國的企業均有權在中國的關稅領土內從事除國營貿易產品和指定經營產品以外的所有貨物的進出口貿易，意味著這一優惠措施也無太大意義。

總之，我國法律給予外商投資企業優惠待遇的內容隨著我國經濟生活的變化，其所能發揮的作用會越來越弱，甚至如果不及時調整，還會導致產生消極作用。從根本上講，給外商投資企業以優惠待遇，就意味著國內企業受到不公平待遇，內外資企業這種地位上的不平等必然使國內企業在市場競爭中處於弱勢地位，勢必影響我國有效競爭秩序的建立，對我國發展市場經濟極為不利。同時，隨著我國市場的進一步開放，尤其是我國加入WTO之後，國內企業將會受到更嚴峻的挑戰，國家政策不作及時調整，國內企業將付出慘重的代價。

其次，《公司法》中沒有進行具體的內外資的劃分，因此在待遇方面，外商投資股份公司可以而且有條件享受國民待遇，與國內的股份有限公司具有同等的地位。其實根本不必擔心對外商投資股份公司不實行優惠政策會影響外國投資者的積極性，因為股份有限公司這一形式本身的吸引力要遠遠大於優惠政策。

再次，實踐中，由於國家有關外商投資優惠政策出台在前，而且主要是針對原有外商投資企業所作的規定，外商投資股份公司則設立在後，這里有一個法律適用的協調問題。就已經設立的外商投資股份公司來看，真正享受到稅收優惠的也寥寥無幾。優惠政策難以發揮其應有的作用，必然引起人們對優惠政策存在的合理性和必要性產生懷疑。

最後，經過多年的實踐，尤其是理論界對優惠政策的不斷批評，大多數人對於優惠政策所帶來的負面影響有了一定的認識，人們的觀念已有了很大的轉變，這也說明取消給予外資的優惠待遇已有了思想基礎。

目前，學術界有一種觀點認為，「按國際慣例，股權平等原則可以形成某種意義上的突破，這種突破便集中體現於公司優先股的發行」。[⑩]這一觀點給筆者的啟示是，在外商投資股份公司的領域里，可以通過發行優先股這種公司法上的措施來給予外國投資者在股權方面以優惠，取代通過國家的其他法律政策性規定來給外國投資者以稅收等方面的優惠待遇。雖然我國《公司法》對此未做出規定，但並不意味著禁止，因此，通過行政法規的形式專門就外商投資股份公司的優先股問題做出規定很有必要。

（四）股權

所謂股權，也稱股東權，可以理解為投資者因投資而成為公司股東，基於股東地位而獲得的可以對公司主張的各項權利的總和。股權平等是股權關系最基本的法律屬性之一，（註：股權關系的另一個重要的法律屬性是股東僅就其對公司的出資額承擔有限責任。）意指各股東平等地依據投資額多少而享有權利和承擔義務。股權平等是各國公司法中重要的原因之一。從世界各國的立法來看，股份有限公司的股權的內容包括以下幾個方面：召集股東會的請求權、股東會議出席權、表決權、委託投票權、選舉權和被選舉權、質詢權、查詢權、利益分配請求權、剩餘資產分配權以及股份轉讓權等。從我國現階段的外商投資股份公司的法律規定和有關利用外資的政策來看，股權平等原則的精神並沒有得到落實。

我國曾於1992年5月15日由國家體改委發布了《股份有限公司規范意見》，該意見第7條將募集方式規定為定向募集和社會募集兩種。採取定向募集方式設立，公司發行的股份除由發起人認購外，其餘股份不向社會公眾公開發行，但可以向其他法人發行部分股份，經批准也可以向本公司內部職工發行部分股份。採取社會募集方式設立，公司發行的股份除有發起人認購外，其餘股份應向社會公眾公開發行。該意見第24條將股份有限公司的股份按投資主體的不同分為國家股、法人股、個人股和外資股，而且規定了不同性質股權的持股比例。從本質上講，這種規定本身就意味著對不同投資者的差別待遇。公司法中，由於立法者對這一問題已經有了一定的認識，便取消了股份的區別性規定。但從整個立法政策的協調來看，這一問題並沒有得到徹底解決，表現在：

1、《公司法》對於外商投資法中關於公司的規定的認同和迴避，以及國家關於外商投資股份公司的一些專門性規定，實際上仍然沿用外資股與內資股的概念。對以發行B股、H股及N股等為特徵的外商投資股份公司來說，B股、H股及N股概念本身就是一種外資股概念的具體體現。

2、在有外商投資的外商投資股份公司中，外國股東所持股份的比例不得低於25%的規定，雖然符合外商投資企業立法的精神，但卻不符合股權平等原則的精神，反映了內外投資者之間的不同待遇。

3、外商投資股份公司的實際操作中，對於股權的設置方案仍然根據股份的不同性質來確定各種股份在整個股本結構中所佔的比例。

總之，《公司法》為了適應現代公司制度發展的需要，取消了國家股、法人股、個人股和外資股及相應比例的限制，並不意味著股權平等原則的真正發揮作用，其他行政法規及實踐中仍然延續這種區分方式。這種區分不同股份並限制相應比例的做法不僅對外國投資者不公平，而且對國內其他的投資者也同樣不公平。僅就外國投資者而言，其所遭受的不公平表現為，一是股份額的比例確定不能隨心所欲，二是股份的轉讓受到一定的限制，通常要經過嚴格的審批，外國投資者持有的B股、H股和N股的轉讓必須在一定的地區，以一定的幣種進行。對於非上市外商投資股份公司的外國投資者來說，其股份的轉讓可能更為困難，不僅要經過嚴格的審批，更為了要保持公司的外商投資性質，必須要將其持有的股份轉給其他的外國投資者。股份轉讓方便是股份有限公司的一個最為重要的優點，但由於人為地區分股份的類別並導致股份轉讓的困難重重不僅使優點變缺點，而且還會影響外國投資者的積極性，有背於利用外商投資股份公司的形式擴大利用外資的規律的初衷，也與「市場經濟呼喚平等權」的現實要求是不相符合的。

注釋：

[①]劉豐名著：《股份公司與合資企業法》中國政法大學出版社1998年4月第一版第42頁

[②]沈貴名著：《公司法學》法律出版社

[③]湯樹梅著：《外商投資股份有限公司的法律性質和特點分析》2003年04期第145頁

[④]顧敏康著《試論外商投資股份有限公司的若干法律問題》《國際經濟法論叢》第2卷第333頁

[⑤]同上3

[⑥]《暫行規定》第27條

[⑦]同上4

[⑧]陳東升、柯聰爾：《對外商投資企業兩個法律問題的思考》，載《中國工商管理研究》2002年第7期，第38頁

[⑨]楊榮珍、趙京霞：《中外投資法的微觀比較及啟示》，載《國際經濟合作》1995年第4期。

[⑩]劉培峰、周羽正、王存：《設立外商投資股份公司應注意的法律問題》，載《國際商務研究》1997年第1期，第39頁。

9. 廣東省外商投資企業管理條例

廣東省廣州市外商投資企業管理條例

發布部門: 廣東省廣州市人民代表大會常務委員會 發布文號: (1994年5月日廣東省廣州市第十屆人民代表大會常務委員會第九次會議通過 1994年11月17日廣東省第八屆人民代表大會常務委員會第十一次會議批准 根據1997年8月20日廣州市第十屆人民代表大會常務委員會
發布部門: 廣東省廣州市人民代表大會常務委員會
發布文號:

(1994年5月20日廣東省廣州市第十屆人民代表大會常務委員會第九次會議通過 1994年11月17日廣東省第八屆人民代表大會常務委員會第十一次會議批准 根據1997年8月20日廣州市第十屆人民代表大會常務委員會第三十五次會議通過，1997年12月1日廣東省第八屆人民代表大會常務委員會第三十二次會議批準的《關於修改〈廣州市外商投資企業管理條例〉的決定》修正)

第一章 總 則

第一條為加強對外商投資企業的管理，保障外商投資企業及其職工的合法權益，促進外商投資企業的發展，根據國家有關法律、法規的規定，結合本市實際，制定本條例。

第二條本條例適用於廣州市(包括市、區、縣級市、鎮)屬的中外合資經營企業、中外合作經營企業和外資企業。

第三條廣州市對外經濟貿易委員會是外商投資企業的綜合管理部門，負責本條例的貫徹實施。

第四條外商投資企業及其職工的合法權益受國家的法律、法規保護。
外商投資企業及其職工必須遵守我國的法律、法規。

第二章 管理部門與職責

第五條市、區、縣級市對外經濟貿易委員會在管理外商投資企業方面的職責：
(一)制訂發展外商投資企業規劃；
(二)宣傳、貫徹國家有關法律、法規；
(三)監督外商投資企業遵守國家有關法律、法規；
(四)依照許可權審查、批准設立外商投資企業；
(五)依照許可權會同有關部門辦理產品出口型企業和先進技術型企業的確認和考核；
(六)接受外商投資企業的投訴，幫助外商投資企業調解糾紛；
(七)協調外商投資企業發展中的有關問題。

第六條政府有關部門應明確規定各自的辦事程序和時限，按各自的職責依法對外商投資企業進行監督管理和提供服務。

第三章 企業的設立、變更和終止

第七條設立外商投資企業，應按規定報審批機關批准，領取批准證書。
本市審批機關自接到依照規定報送的全部文件之日起一個月內決定批准或不批准。

第八條外商投資企業應自接到批准證書之日起三十天內，向工商行政管理部門提交符合規定的有關文件和證件，辦理工商登記手續，領取營業執照。
工商行政管理部門在受理申請後十五天內核發營業執照。

第九條外商投資企業應自成立之日起三十天內，向稅務、海關和統計等部門辦理有關手續。

第十條外商投資企業在經營期間，如有增加註冊資本、轉讓投資權益、改變合作條件、經營范圍、經營方式和經營期限等，應向審批機關申請批准，並在批准之日起三十天內，到工商、稅務、海關和統計等部門辦理變更登記手續。

第十一條外商投資企業經營期滿終止的，應報審批機關和工商行政管理部門辦理注銷登記手續，並向海關辦理有關手續。

第十二條中外合資經營企業、中外合作經營企業在經營期間宣告解散，應由董事會提出解散申請書；外資企業在經營期間宣告解散，可提交董事會或法定代表人簽署的解散申請書，報審批機關批准，向工商行政管理部門辦理注銷登記手續和向海關辦理有關手續。

第十三條外商投資企業領取《企業法人營業執照》後滿六個月尚未開展經營活動或者停止經營活動滿一年，又不提出解散申請書的，由審批機關按有關法律、法規進行處理，並由工商行政管理部門注銷工商登記。
第十四條外商投資企業經營期滿終止、經批准解散、被宣告解散，應按國家有關規定依照法定程序對資產、債權、債務進行清算。

第四章 企業經營與管理

第十五條外商投資企業在法律、法規的范圍內，依照經過批準的合同、章程進行經營活動，受法律保護。

第十六條外商投資企業投資各方應按合同或章程規定期限出資，由中國注冊的會計師驗證，出具驗資報告，並由企業報審批機關、工商行政管理部門和財政部門備案。

第十七條外商投資企業境外投資者由境外投入的機器、設備、物料等作價出資的資產，在申請驗資前，必須經過我國當地商檢部門進行外商投資財產鑒定。中外合資經營企業、中外合作經營企業委託外方在境外購買的機器、設備和物料，必須經過我國當地商檢部門進行鑒定。

第十八條外商投資企業進口的生產設備、原材料等以及生產出口的產品，屬於《商檢機構實施檢驗的進出口商品種類表》內的，應按規定向當地商檢機構報驗。

第十九條外商投資企業的基本建設和生產經營所需涉及許可證管理的進出口物資，向市對外經濟貿易委員會申辦。

第二十條外商投資企業必須履行合同有關內外銷比例的條款。外商投資企業不得擅自收購產品出口。因情況變化需修改內外銷比例的，應按合同變更處理，報審批機關批准。

第二十一條外商投資企業必須按國家規定建立健全的財務會計制度，如實反映經營核算過程，定期向合營各方、財政部門報送會計報表，並接受財政部門的檢查和監督。

第二十二條外商投資企業應按經管稅務部門確定的申報期限如實辦理納稅申報，報送納稅申報表和其他有關納稅資料。
如申請減、免稅和免繳國家對中方職工的各項補貼，可分別向經管稅務部門和財政部門提出書面申請報告，並按審批結果執行。

第二十三條外商投資企業從中國境外取得的與納稅有關的票據，必須經經管稅務部門審核認可，方可作為財務收支的合法憑證。經管稅務部門可要求外商投資企業提供境外公證部門或注冊會計師出具的證明。

第二十四條外商投資企業有下列情形之一的，稅務部門有權核定其應納稅額，限期繳納：
(一)未按規定建帳或不如實記帳的；
(二)雖設置帳簿，但帳目混亂或者成本資料、收入憑證、費用憑證殘缺不全，難以查核的；
(三)未按規定期限如實申報納稅的；
(四)與其關聯企業之間的業務往來，不按照獨立企業之間的公平作價原則和營業常規進行而減少納稅收入或者所得的。

第二十五條中外合資經營企業、中外合作經營企業如實行承包經營的，應報審批機關審批，向工商行政管理部門申請辦理登記手續，並報財政、稅務部門備案。

第二十六條外商投資企業經營營業性娛樂場所，應按《廣東省營業性電子游戲機管理規定》和《廣東省營業性歌舞娛樂場所管理條例》的有關規定辦理。

關聯法規：

第二十七條外商投資企業應建立健全的統計制度，按規定依時提供統計資料，並接受統計部門的檢查和監督。

第二十八條中外合資經營企業、中外合作經營企業及其分支機構如有國有資產的，應接受審計部門的監督。

第二十九條外商投資企業的基本建設和生產經營活動，必須遵守我國建設、環境保護、安全生產、消防和衛生等方面的法律、法規。
第三十條外商投資企業生產和出口的產品如涉及國際反傾銷、反補貼等案件調查時，必須主動向當地對外經濟貿易委員會報告，並按有關規定提供被調查產品的有關資料，指派專人參加應訴。

第五章 職工權益保護

第三十一條外商投資企業職工的合法權益受法律保護。
外商投資企業必須按照國家有關職工權益保障的規定保障職工依法享有勞動、休息、職業培訓和獲得勞動報酬、勞動安全衛生保護、勞動保險、醫療保健等權利。

第三十二條外商投資企業必須確保安全生產和文明生產，勞動條件、勞動衛生、安全設施、環境保護必須符合國家和地方有關規定。

第三十三條外商投資企業招用職工，必須按規定訂立勞動合同。嚴禁招用未滿十六周歲的童工。
外商投資企業必須執行國家關於計劃生育、女職工權益保障、未成年工勞動保護的規定。
外商投資企業要採取有效措施，改善職工生活條件。職工集體宿舍必須符合《廣東省企業職工勞動權益保障規定》的有關規定，陰暗潮濕、不通風、無採光及不符合防火安全規定的房屋和危房，不得作為職工宿舍。職工飲食衛生要符合國家有關規定。

關聯法規：

第三十四條外商投資企業實行每日工作不超過8小時、平均每周工作時間不超過44小時的工時制度。由於生產經營需要，經與企業工會或上一級工會和職工協商同意後，可以延長工作時間，一般每日不得超過1小時；因特殊原因需要延長工作時間的，在保障職工身體健康的條件下，延長工作時間每日不得超過3小時，每月不得超過36小時，並於事前報企業所在地勞動行政管理部門備案。

第三十五條外商投資企業職工的工資水平由企業董事會根據企業生產經營特點和經濟效益自主確定，但支付給職工的工資不得低於所在地政府公布的最低工資標准。法定節假日加班工資應按不低於職工正常工作時間工資的300％計算，休息日加班工資應按不得低於職工正常工作時間工資的200％計算，其他時間的加班工資應按不得低於職工正常工作時間工資的150％計算。
工資應當以貨幣形式按月支付給職工本人。不得剋扣或者無故拖欠職工的工資。

第三十六條外商投資企業必須按規定為職工辦理待業、養老、工傷和醫療等社會保險。

第三十七條外商投資企業的職工依法建立工會組織，開展工會活動，維護職工的合法權益。外商投資企業應當為本企業工會提供必要的活動條件。

第三十八條外商投資企業職工的人身權利不受侵犯，嚴禁毆打、體罰和污辱職工。

第三十九條職工的合法權益受到侵害時，被侵害人有權向勞動行政管理部門、工會組織和公安機關投訴，或向人民法院起訴。

第六章 法律責任

第四十條外商投資企業有下列行為之一的，由工商行政管理部門按國家有關規定，分別給予警告、罰款、沒收非法所得、責令停業整頓、吊銷營業執照的處罰：
(一)在登記注冊中隱瞞真實情況、弄虛作假或者未經核准登記注冊擅自開業的；
(二)違反核准登記事項從事經營活動的；
(三)不按規定辦理變更登記、年檢、注銷登記的；
(四)偽造、塗改、出租、轉讓營業執照的。

第四十一條外商投資企業逾期不出資或逾期出資不足的，由審批機關、工商行政管理部門按國家有關規定分別給予限期繳清出資、撤銷批准證書、吊銷營業執照的處理。
第四十二條外商投資企業逃避商檢部門的檢驗、鑒定和監督管理的，由商檢部門根據《中華人民共和國進出口商品檢驗法》及有關規定進行處罰；觸犯刑律的，由司法機關依法追究刑事責任。

關聯法規：

第四十三條中外合資經營企業、中外合作經營企業未經審批登記而擅自實行承包經營的，由審批機關和工商行政管理部門根據有關法律法規對企業和承包者予以處罰。

第四十四條外商投資企業不依法繳納稅款，應按《中華人民共和國稅收徵收管理法》給予處理。

關聯法規：

第四十五條外商投資企業不按國家有關招用職工、勞動安全衛生的規定從事生產經營，以及侵犯職工合法權益的，由有關部門根據情節，按《廣東省勞動安全衛生條例》及《廣東省企業職工權益保障規定》等有關法規予以處罰。應給予治安管理處罰的，由公安機關按照《中華人民共和國治安管理處罰條例》給予處罰；觸犯刑律的，由司法機關依法追究刑事責任。

關聯法規：

第四十六條外商投資企業對行政處罰決定不服的，可依照《中華人民共和國行政訴訟法》和《行政復議條例》的有關規定，申請復議或提起訴訟。

關聯法規：

第四十七條有關行政管理部門的工作人員濫用職權，徇私舞弊、收受賄賂或者侵害外商投資企業合法權益的，有關主管部門應當根據情節給予行政處分；觸犯刑律的，由司法機關依法追究刑事責任。

第七章 附 則

第四十八條香港、澳門、台灣地區的企業和其他經濟組織或者個人在本市投資開辦的企業，適用本條例。

第四十九條本條例自公布之日起施行。過去本市有關規定與本條例相抵觸的，按本條例執行。