A. 簡述信用貨幣的創造過程
商業銀行是如何進行信用貨幣創造過程的？
商業銀行作為金融機構中最重要的一部分，不僅提供金融服務，而且還通過自己的業務活動參與貨幣創造過程。商業銀行由於機構多，規模大，業務廣泛，是整個貨幣運行的主要載體，而它具有創造信用貨幣的重要功能，和它辦理支票活期存款業務是密切相連的。銀行是如何創造信用貨幣的--
由於發達的非現金結算和票據的廣泛使用，使得貸款的發放、款項的支付並不需要提現，只是用票據作為轉帳的工具，債務相互抵消。銀行得到存款後，不必完全保留不動，留存一定比例的准備金之後，就可以把其餘的存款貸放出去。
貨幣創造過程 （假定法定準備率20%）
存款金額
准備金
貸款金額
貨幣供應總額
第一家銀行
100.00
（原始存款）
20.00
80.00
100.00
第二家銀行
80.00
16.00
64.00
180.00
第三家銀行
64.00
12.80
51.20
244.00
……
第十家銀行
10.74
2.15
8.59
457.07
最後一家銀行
00.00
00.00
00.00
500.00
合 計
500.00
100.00
400.00
500.00
經過商業銀行的信用貨幣創造過程，我們可以看到，原始存款實現了多倍的擴張，得到了多倍的貨幣供應量。
七、商業銀行創造信用貨幣的過程主要受到哪些因素的制約？
1.法定存款准備金率
通過上述存款創造過程，可以看到，銀行創造存款能力的大小，在原始存款既定的情況，基本上取決於法定準備率的高低，法定準備率越高，銀行擴張存款的能力越小，反之亦然。中央銀行正是通過對法定準備率這一手段的調節，對商業銀行的派生存款能力從而對貨幣供應量實施控制的。
2.提現率（現金漏損率）
現實生活中存款客戶總會提取一些現金，從而是部分現金流出銀行系統，這就是現金漏損。現金漏損與存款總額之比稱為現金漏損率，也稱提現率。提現率高會相應減弱存款派生的能力。
3.超額准備率
商業銀行為了安全或應付意外，總是會超過法定準備金持有超額准備，超額准備占存款總額的比率即超額准備率越高，就會削減銀行的存款派生能力。
4.活期存款轉定期存款的比例。
B. 現代貨幣的創造原理是什麼
兩個層次，一是存款貨幣的創造，二是中央銀行體制下的貨幣創造過程。
（一）存款貨幣的創造（原始存款和派生存款，銀行資產負債表，存款貨幣創造乘數）
·銀行，在其調劑貨幣資金餘缺和組織客戶相互結算的基礎上，發展了發行銀行券和創造存款貨幣的功能。
·鑄幣的需要，相對於存款額來說，只是其一部分，而且比例關系相對穩定。只要按存款的一定百分比保持鑄幣庫存即可應付顧客對於鑄幣的需要。
·存款貨幣創造的兩個必要的前提條件：
1.各個銀行對於自己所吸收的存款只需保留一定比例的准備金;2.銀行清算體系的形成。
存款貨幣創造的乘數
·1. 銀行存款貨幣創造機制所決定的存款總額，其最大擴張倍數稱為派生倍數，也稱為派生乘數。它是法定準備率的倒數。若以K代表；則如下式：
2.這里的 K 值只是原始存款 能夠擴大的最大倍數，
實際過程的擴張倍數往往達不到這個值。
（二）中央銀行體制下的貨幣創造過程
1、派生存款的緊縮過程2、現金進入流通3、現金增發與准備存款的補充
備存款的補充必須有中央銀行的支持
（1. ）要使存款貨幣銀行整體的准備存款總額增加，必須有中央銀行資產業務的增加。
（2. ）存款貨幣銀行從中央銀行補充准備存款的途徑： ⑴向中央銀行再貼現和直接取得貸款； ⑵向中央銀行出售自己持有的債券；⑶向中央銀行出售自己持有的外匯……
（3. ）在這個連續的過程中，中央銀行一方面積累了自己的資產；而另方面則形成兩大負債項目： ⑴不斷補充、不斷提取現金的准備存款余額； ⑵由一筆筆現金漏損所累積形成的流通中現金。
（4.）在中央銀行資產負債表上的表現：
C. 貨幣為什麼有信用創造功能
貨幣的本質就是信用。
商業銀行收到一筆現金，除留足法定準備金外，其餘部分進回行貸款或購買有價證券，答★但支付方式是相應增加借款人或證券賣主在該行戶頭中的活期存款進行的。因而製造了一筆派生存款。★收款人將支票存入與他往來的另一家銀行，第二家銀行仍然以相同的方式貸出去，又會創造另一筆派生存款。如此類推。銀行系統可以創造數倍於原始存款的派生存款。
信用創造是銀行的特殊職能，即銀行通過在其日常業務活動中發行銀行卷和支票等信用工具，以及藉助於支票流通，銀行可以超出自有資本和吸收的資金總額而擴大信用時所發揮的一種職能。
信用創造是指在整個銀行系統內利用超額准備金進行貸款或投資的過程中，活期存款的擴大所引起的貨幣供應量的增加,又稱「貨幣製造」。
D. 存款貨幣銀行的貨幣創造機制是什麼
銀行貸款產生存款，貨幣的創造就發生且僅發生在這一行為中。在銀行貸款的瞬間，存回款貨幣就已經答被創造了，這就是貨幣創造機制。存款貨幣的轉移相應帶來銀行持有的基礎貨幣的等量轉移，銀行根據自身持有基礎貨幣情況的變化而調整自身的貸款行為，這是銀行創造貨幣之後的行為，是銀行運行問題。
E. 為什麼商業銀行具有貨幣創造的機制
這個問題深究的話很復雜，簡單和你說一下。
假如說你有100塊錢，存到銀行，銀行扣除存版款准備金，比權如20%，那麼銀行手裡就有80塊錢，他就會把這個錢拿去放貸，比如又貸給你了，那麼你花出去以後到了別人手裡面，他一般也是要存到銀行吧，那麼銀行就又有了80塊錢的存款，扣除准備金還有64塊錢，如此循環，銀行就可以創造貨幣了。那麼銀行最終創造的貨幣是100/20%=500，這是賬面的貨幣量，不是流通中的貨幣量哈。這個就是信用的創造功能了，銀行創造了信用，從而在賬面上創造了貨幣，但實際上銀行依託的是你存進去的那100塊錢。
F. 貨幣創造機制的概念，幫幫忙啦
（一）現代的信用貨幣
1、最早的典型形態是銀行券；硬幣的發行通常統一於中央銀行，也屬信用貨幣
2、銀行活期存款（活期存款的種種不同的名稱）
3、定期存款和居民在銀行的儲蓄存款
4、所有以銀行信用為基礎的貨幣，除鈔票和硬幣外，IMF概稱之為「存款貨幣」
（二）信用貨幣與債權債務網
1．信用貨幣流通是與信用關系全面覆蓋經濟生活緊密相關的
2．現代經濟債權債務的網路中進行運作，用信用支付工具實現債權債務的消長和轉移勢所必然
3．債權債務是以一定的文書形式來體現並具備法律規范的形式；銀行信用文書，自然而然地成為代替貴金屬流通的理想貨幣形態
二、存款貨幣的創造
（一）現代銀行創造貨幣功能
1．銀行在調劑貨幣資金餘缺和組織互結算的基礎上，發展了發行銀行券和創造存款貨幣的功能
2．銀行券的發行逐步集中於中央銀行；現代商業銀行創造貨幣的功能體現為創造存款貨幣
（二）原始存款與派生存款
1、原始存款，是商業銀行接受客戶的現金存款以及從中央銀行獲得的再貼現及再貸款資金形成的存款
2、派生存款，是指由銀行的貸款和投資活動而衍生出來的存款
3．原始存款與派生存款的區別
來源不同，原始存款屬於基礎貨幣，來源於中央銀行；派生存款由商業銀行的資產業務直接創造，來源於商業銀行
與基礎貨幣的關系不同，原始存款是流通中的現金向存款貨幣轉變，不引起社會貨幣供應量的變化；派生存款的變動直接影響社會貨幣供應量的變化
二者的地位不同，原始存款決定派生存款
（三）鑄幣制度下存款貨幣派生過程
1．設A銀行吸收到客戶存入10000元鑄幣；根據經驗，保存相當於存款額20%的鑄幣即足以應付日常提取鑄幣需要。那麼，A銀行即可把8000元鑄幣貸給乙。A銀行的資產負債狀況如下：
2．乙將8000元鑄幣支付給丙，丙把鑄幣存入自己的往來銀行B，按照同樣的考慮，B銀行留下20%的鑄幣即1600元，其餘6400元鑄幣貸給客戶丁。這時，B銀行的資產負債狀況如下：
3．如此類推，從銀行A開始至銀行B，銀行C，…，銀行N，持續地存款貸款，貸款存款，則產生這樣的結果：
4．這里有：⑴原始存款R、⑵貸款總額L、⑶經過派生後的存款總額（包括原始存款）D、⑷必要的鑄幣庫存對存款的比率r，這四者的關系可表示
（四）現代金融體制下的存款貨幣創造
1．類似於庫存鑄幣的准備
銀行對於吸收的存款要准備一部分銀行券，以保持存款的客戶提取現金
支票結算中銀行之間的應收應付差額則已完全不需要用銀行券結清，只需要通過銀行在中央銀行的存款賬戶進行劃轉
2．各銀行在中央銀行的存款稱作準備存款
由國家規定，銀行在中央銀行的准備存款對該銀行所吸收的存款總額的比率，為法定準備率
超過法定比率部分為超額准備率
3．一個無現金的支付流轉模型下，存款貨幣創造
「原始存款」來源：
存款貨幣銀行從中央銀行借款
客戶收到一張中央銀行的支票——比如由國庫開出的撥款支票——並委託自己的往來銀行收款
也可能是客戶向存款貨幣銀行出售外匯並形成存款，而銀行把外匯售與中央銀行並形成准備存款
派生存款的過程
舉例
⑴假設A銀行的客戶甲收到一張中央銀行的支票，金額為10000元；客戶甲委託A銀行收款。從而A銀行在中央銀行的准備存款增加10000元，而甲在A銀行賬戶上的存款等額增加10000元。
⑵A銀行吸收了存款，從而有條件貸款。設法定準備率仍為20%，則A銀行針對吸收的這筆存款的法定準備金不得低於2000元。如果A銀行向客戶乙提供貸款，按最高可貸數額是8000元，則A銀行的資產負債狀況如下：
⑶當乙向B銀行的客戶丙用支票支付8000元，而丙委託B銀行收款後，A銀行、B銀行的資產負債狀況如下：
⑷B銀行在中央銀行有了8000元的准備存款，按照20%的法定準備率，則它的最高可貸數額為6400元。向客戶丁貸出6400元後，則B銀行的資產負債狀況如下：
⑸當B銀行的客戶丁向C銀行的客戶戊用支票支付6400元的應付款，而客戶戊委託C銀行收款後，B銀行、C銀行的資產負債狀況如下：
⑹C銀行在中央銀行有了6400元的准備存款，按照20%的法定準備率，則它的最高可貸數額不得超過5120元。如向客戶貸出，則C銀行的資產負債狀況如下：
⑺當C銀行的客戶己向D銀行的客戶庚用支票支付6400元的應付款，而客戶庚委託D銀行收款後，C銀行的資產負債狀況如下：
⑻如此類推，存款的派生過程如下表：
⑼存款貨幣銀行體系的資產負債狀況如下：
4．派生存款模型
用ΔD表示包括原始存款在內的經過派生的存款增加總額，ΔR表示原始存款或准備存款的初始增加額，rd表示法定存款准備率，則三者關系式如下：
（五）存款貨幣創造的乘數
1．存款貨幣創造的兩個必要的前提條件
各個銀行對於自己所吸收的存款只需保留一定比例的准備金
銀行清算體系的形成
2．存款貨幣創造的乘數
銀行存款貨幣創造機制所決定的存款總額，其最大擴張倍數稱為派生倍數，也稱為派生乘數，它是法定準備率的倒數
這里的K值只是原始存款能夠擴大的最大倍數，實際過程的擴張倍數往往達不到這個值
3．活期、定期存款與創造乘數
仍設?D為活期存款量的增額，rd為活期存款的法定準備率；再假定?T為定期存款量的增額，rt為定期存款的法定準備率，?R為總准備存款的增額，且定期存款與活期存款之比為t（?T/?D）。則有：
4．現金與存款貨幣的創造乘數
客戶會從銀行提取現金，從而一部分現金流出銀行系統，出現所謂的「現金漏損」。現金漏損額與活期存款總額之比稱為現金漏損率，也稱提現率
用?C代表現金漏損額，用c代表現金漏損率，則 c＝?C/?D；?C＝c??D
設定包括現金的情況下，存款貨幣的創造乘數為
5．超額准備金與存款貨幣的創造乘數
銀行實際持有超過法定要求的准備金，稱超額准備金，超額准備金與活期存款總額的比，稱為超額准備金率，以e代表。這時，銀行的初始准備為：
?R＝?D?rd＋t?rt??D＋c??D＋e??D
＝?D（rd＋t?rt＋c＋e）
完整的存款貨幣創造乘數是：
三、中央銀行體制下的貨幣創造過程
（一）現金投入流通過程
1．現金進入經濟生活的渠道是存款貨幣銀行的客戶從自己的存款賬戶提取現金。
2．存款貨幣銀行，存入的現金滿足不了提取現金的要求，則必須從准備金賬戶提取現金
3．存在於流通過程中的現金，就是存款貨幣銀行從中央銀行的准備存款賬戶上提取現金形成的
（二）現金增發與准備存款的補充
1．現金發行與現金回籠
現金發行＝存款貨幣銀行提取的現金多於存入的現金，是現金發行量的增長
現金回籠＝存款貨幣銀行存入的現金多於提取的現金，是現金發行量的減少
2．現金的發行都是增長的：根本原因是經濟增長
3．准備金存款必須得到補充
當現金的增發是必然趨勢時，意味著存款貨幣銀行從准備存款賬戶不斷地提取現金，准備存款相應下降
在經濟增長的條件下，准備存款必須不斷地得到補充
（三）准備存款的補充必須有中央銀行的支持
1．要使存款貨幣銀行整體的准備存款總額增加，必須有中央銀行資產業務的增加
2．存款貨幣銀行從中央銀行補充准備存款的途徑：
向中央銀行再貼現和直接取得貸款
向中央銀行出售自己持有的債券
向中央銀行出售自己持有的外匯……
3．在補充准備金存款過程中，中央銀行一方面積累了自己的資產；而另方面則形成兩大負債項目
不斷補充、不斷提取現金的准備存款余額
由一筆筆現金漏損所累積形成的流通中現金
4．央行的支持有無限制：從客觀經濟過程來說，對央行約束則是強有力的
存款貨幣銀行不需要補充准備存款，中央銀行有能力也無從發揮
強行支持無限制的貨幣創造，則會促成通貨膨脹。
（四）貨幣乘數
1．基礎貨幣，對於創造信用貨幣來說，「存款准備」與「流通中貨幣」這兩者缺一不可。因而統稱為基礎貨幣，或稱高能貨幣、強力貨幣。國際貨幣基金組織稱之為「准備貨幣（reservemoney）」
2．基礎貨幣的構成的表達式：
B＝R＋C
式中，B為基礎貨幣；R為存款貨幣銀行保有的存款准備金（准備存款與現金庫存）；C為流通於銀行體系之外的現金
3．貨幣乘數，貨幣供給量與基礎貨幣相比，其比值稱之為貨幣乘數。用MS代表貨幣供給，B為基礎貨幣，m為貨幣乘數，則有：
MS ＝ m?B
4．基礎貨幣C＋R與貨幣供給量C＋D的關系：
5．相應的代數表達式：
四、對現代貨幣供給形成機制的總體評價
（一）最節約的貨幣制度
1．節約了貨幣材料。現代信用貨幣中的鈔票和硬幣是用紙或賤金屬製造的，存款貨幣本身只不過是銀行賬戶上的一個數字，而電子貨幣，更是極大的節約
2．節約了有關貨幣流通方面的費用
3．貨幣流通速度的加快，可以減少貨幣需要量
（二）雙層次的貨幣創造結構
1．第一個層次——創造存款貨幣的存款貨幣銀行：
創造存款貨幣是由無數銀行，在不同時點和地點上，通過自我約束機制分散地決策的
正是分散決策，才有可能針對千差萬別的需求機動靈活地供給貨幣
而自我約束機制則使它們認真地對客戶所提出的需求進行評價和篩選
2．第二個層次——中央銀行
每一筆存款貨幣的創造都合理，並不等於創造的存款貨幣總量必然符合經濟的客觀要求
中央銀行的宏觀調控則可解決全局均衡的問題
（三）聯結微觀金融與宏觀金融的關節點
1．信用貨幣的創造機制是金融的微觀方面向金融的宏觀方面過渡和金融的宏觀方面向金融的微觀方面過渡的關節點。
2．信用貨幣創造，都是公司、公眾、政府機構為一方和存款貨幣銀行、中央銀行為另一方，環繞一筆一筆具體的貨幣存、取、借、貸，所進行的諸多微觀經濟行為的過程
3．經濟行為主體的微觀金融行為卻為經濟生活連綿不斷地提供了流通中的貨幣。流通中的貨幣——構成貨幣供給，從而關系貨幣供給與貨幣需求的對比，構成宏觀金融問題的核心，導出了宏觀經濟的結果
4．當貨幣供給與貨幣需求失衡，從而客觀經濟生活從金融的宏觀方面提出調整要求時，其實現也不能繞過信用貨幣的創造機制：即只能透過利益機制影響參與金融行為的諸多微觀經濟主體，並在這樣的基礎上才能改變宏觀均衡狀態的。當然，在非常時期可有非常措施。
5．只有了解信用貨幣的創造機制，才能具體理解金融微觀方面與金融宏觀方面的連結。
G. 如何理解現代貨幣供給與創造機制
貨幣供給的控制機制即貨幣政策手段，是指中央銀行為調控中介指標進而實現貨幣回政策目標所答採用的政策手段。西方國家中央銀行多年來採用的三大政策工具，即法定存款准備率、再貼現政策和公開市場業務，這三大傳統的政策工具有時也稱為「三大法寶」。
調整法定存款准備率可以迅速改變商業銀行的存款擴張倍數和貨幣乘數，以調控貨幣供給量。但該工具的效果過於猛烈，不宜經常使用。
◆調整再貼現率:→商業銀行借入資金的成本→商業銀行對社會提供的信用量→ 貨幣供給總量;改變再貼現資格的條件→改變資金流向→抑制或扶持部門經濟。
◇但該工具的主動性差、調節作用有限
◆通過公開市場業務買賣有價證券：→直接增減基礎貨幣→調控貨幣供應量 影響有價證券價格→調節社會信用量。
◇公開市場業務具有主動性強、靈活性高、調控效果和緩、告示效應好、影響范圍廣等特點。
◇公開市場業務作用的有效發揮是有條件的 。
H. 現代貨幣體系是如何形成的,依靠什麼機制進行運轉
貨幣供給的形成機制主要有以下兩個方面：
（1）貨幣供給形成的主體是中央銀行和商業銀行（包括接受活期存款的金融機構），即存款貨幣銀行系統。
（2）兩個主體各自創造相應的貨幣：中央銀行創造現金，商業銀行創造存款貨幣。在實際經濟生活中，銀行提供的貨幣和貸款會通過數次存款、貸款等活動產生出數倍於它的存款，即通常所說的派生存款。貨幣乘數的大小決定了貨幣供給擴張能力的大小。
在這兩個環節中，銀行存款是貨幣供給量中最大的組成部分，但商業銀行創造存款貨幣的基礎是中央銀行提供的基礎貨幣，並且在創造過程中始終受制於中央銀行，因此，中央銀行在整個貨幣供給過程中始終居於核心地位。
通貨膨脹指因貨幣供給大於貨幣實際需求，而引起的一段時間內物價持續而普遍地上漲的現象。其實質是社會總需求大於社會總供給，表現形式為紙幣貶值、物價上漲。其程度用通貨膨脹率來衡量。
通貨膨脹率＝物價指數－1。指數就是一個相對數，是反映某種現象在兩個時期相比較得到的相對的變化指標。簡單地說，1件衣服年初賣100元，年末賣110元，年末價格是年初價格的110%，物價漲了10%。
了解了通貨膨脹率的計算方法之後，要把物價指數算出來。物價指數在實際執行過程中可以採取不同的計算口徑。產品劃分為消費品和生產資料，如果只考慮消費品物價水平，計算的時候就會得到零售物價指數，也就是消費物價指數（CPI）。
供參考。