Ⅰ 后金融危机时代商业银行如何提高流动性
摘要：无论是在经济平稳发展时期还是金融动荡时期，流动性问题始终是金融市场关注的关键问题之一。金融危机的阴霾虽然已经逐渐的散去，但是在后金融危机时代商业银行如何吸取教训，并提高自身稳定性---即提高流动性却成为我们在危机之后必须认真反思的问题。本文后金融时代的特征，和商业银行在后金融危机时代为何要提高流动性，以及如何提高流动性进行浅显的分析探讨。 关键词：金融危机；商业银行；流动性；安全正文：金融危机对商业银行的影响 2007年美国的一场次贷危机引发了全球经济的大动荡，对世界各国的经济发展均产生了巨大的影响，范围触及全球金融市场。这场金融危机的发生并不是巧合，而是在当今全球经济飞速发展的背景下世界金融市场风险的暴露，在这场风暴的冲击下，发达国家大型商业银行破产倒闭，同时也明显的暴露出现代商业银行流动性管理的巨大问题，使得在后金融时代，对商业银行资产结构单一、流动性管理的需要变的更加迫切。具体看来，金融危机后，发达国际多数金融机构出现资金紧缩的现象，对外放贷更加谨慎，贷款总量出现近年来首次大幅度减速的趋势。同时，在金融危机的影响下，国际金融市场开始出现需求萎缩现象，全球性的经济发展减缓正在蔓延，这无疑对我国的进出口贸易会产生巨大的影响。 后金融危机时代的到来 目前，全球经济开始缓慢复苏，然而在后金融时代，全球经济面临的是相比于金融危机发生以前更多的不确定性和不稳定性。 金融危机过后，可以看到，道琼斯指数一夜间突破万点而且在持续攀升，其主要支柱便是金融股。新兴国家的大部分数据西安市美国经济正在好转，同时，在欧洲的汇丰银行和花旗银行也同时也有相当大的收益。汇丰银行依靠亚洲业务收益将近30亿美元，而花旗银行的税前盈利也教上一年度增加1.9倍。总体来看，金融危机过后的春天已经渐渐到来，各个商业银行在走出低谷的同时应该更多的开始思考对流动性风险经营监管的力度，并且能够提出一些切实可行并有实效的解决措施。 流动性风险流动性风险是指商业银行无法及时获得充足资金或无法以合理成本及时获得充足资金以应对资产增长或支付到期债务的风险。当流动性出现问题时，可以直接导致商业银行的破产。流动性风险包括资产流动性风险（asset liquidity risk）和融资流动性风险（funding liquidity risk）。资产流动性风险也被称为市场或产品流动性风险，是指由于市场深度不足或市场动荡，银行无法以合理的市场价格出售资产以获得资金的风险；融资流动性风险是指银行为了获取足够的资金履行其支付义务，会产生影响日常正常运作或财务状况的风险。 商业银行降低流动性风险的重要性 从这次美国的次贷危机，我们可以看到，如果商业银行对流动性风险的控制不够得当，那么所产生的危机是有全球的连带效应的。因此，在商业银行经营的三个重要的经营原则——营利性、安全性和流动性中，流动性必然是关键。作为高负债运作金融机构，负债的不确定性和波动起伏要求商业银行具有一定的流动性的管理能力，因此资产流动性的管理已经成为现代商业银行管理水平的重要标志。试想如果一家商业银行缺乏足够的流动性管理能力，那么很有可能的情况就是在面对危机时，即便具有足够的清偿能力却无法及时获得足够的资金支持而最终导致破产。这也就是为什么在这次的次贷危机中流动性问题展露无遗。 商业银行如何在后金融危机时代管理流动性风险此次的金融危机提出的第一个要求就是商业银行应该保持高利润和长期盈利之间的协调，不仅要保持流动性，还要能够保证一定的盈利水平。因此，首要措施就是建立准备资产制度。第一级准备资产应该包括流动性较强的资产，主要是银行的库存现金、同业存款和在中央银行的存款。二级准备则要保证盈利性，也就是商业银行持有的期限在一年以内的流动性较强的有价证券。这样一来，良机储备均为流动性较强的资产，同时也能做到保持资产的合理比例，使得在不违背商行营利性这一基本出发点的基础上，有效规避了流动性风险。 其次是建立合理完善的社会征信系统，对贷款人的资信状况和还款能力进行贷前充分评估和贷后跟踪程序。商行根据评估水平来决定是否放贷，并在后期的程序中继续跟进。这样一来，不仅可以减少商行的不良资产比率，又可以保持一定得资产流动性。 再者是灵活运用金融衍生工具。面对短存长贷的资金状况，采用资产证券化方式加强银行资产的流动性。另外，发行股票和债券等是商业银行补充中长期流动性的重要手段，有助于改善期限结构错配状况。 另外还应该构建流动性管理组织框架。经过此次金融危机，商业银行应该建立专门的流动性管理部门，一方面在经济稳定时期制定流动性管理策略，并且与商行自身资产负债管理及业务发展策略相配合，另一方面应随时跟进各项流动数据，随时应对突发的金融海啸。 一场发达国家的次贷危机引发的是全球性的金融风暴，这再一次警示了稳健的流动性风险管理和监督的重要性。因此在后金融危机时代，加强商行内部的预警机制和风险管理能力、综合协调各类资金的比例、同时完善贷款人评估程序，同时指定完善流动性风险的管理制度，成为各国商业银行的首要任务。 [2]金煜.中国商业银行流动性风险：计量与管理框架[D].复旦大学博士学位论文 ，2007. [3]周逢民.后金融危机时期我国商业银行发展路径选择.2011 .金融时报 [4]陈竹友. 世界经济的“后金融危机时代”[6]戴国强.商业银行经营学.高等教育出版社.2008.
Ⅱ 要些毕业论文了 关于投资银行的流动性风险的
一、商业银行流动性风险的现状
1.流动性缺口客观存在。从商业银行近年来经营的实际情况看，流动性供给无法充分满足流动性需求，客观上已经存在一定程度的流动性缺口。
2.资本杠杆比率偏高。近年来，由于各商业银行资本金增长速度远远低于存款的增长速度，资本杠杆比率越来越高，近两年均超过50％。自有资金抵御流动性风险的能力逐年下降。即便如此，随着近年来金融机构所处的社会制度背景、经济金融环境及其影响的广度和深度等方面的变化，经营的安全性已不能用单一的资本充足率来衡量，在国内外金融市场日益发达从而金融风险日益增加的情况下，即使资本充足率达到警戒线以上也已不足以保证银行经营系统的安全和经济的稳定发展。
3.资产形式单一，变现能力较差。按照现代商业银行资产负债管理的标准衡量，合理的资产形式及其结构应该是多元化的。但是，目前商业银行普遍存在着资产形式单一的问题，资产的大部分被贷款所占据。贷款受合同期限等因素的影响，流动性较差，属于固态资产，其在资产结构中的高占比，必然限制了整个资产的流动性。
4.信贷资产质量低，资金沉淀现象严重。目前信贷资产质量低已成为影响我国商业银行，尤其是国有商业银行流动性的主要因素，不良贷款形成的风险成为流动性风险最重要的组成部分。不良贷款占比较高，使得占全部资产较大比重的信贷资产缺乏流动性，从而影响了资产的总体流动性。
5.流动性负债比例上升，潜在风险加大。目前各商业银行流动性负债比例呈不断上升的趋势，加大了各商业银行流动性管理的难度和潜在的流动性风险。
二、商业银行流动性风险的生成机理
目前，商业银行虽然整体上尚未出现流动性风险的危机，但其潜在的流动性风险是大量存在的。在经营过程中资产和负债在期限搭配上的缺陷，即把大量的短期资金安排了长期的资金运用，是造成流动性缺口的主要原因。在资产与负债期限非对称搭配的同时，又未安排充足的支付准备，以致资金周转失灵。此外，经济环境的变化、内部控制制度的不健全也是造成流动性风险的重要原因。
从经济环境看，作为我国金融主体的国有商业银行的主要客户——国有大中型企业总体经营已进入了一个新的周期：其承受的产品优胜劣汰、更新换代的压力较大，同时面临兼并破产、资产重组等新形势，以致产品创新和经营管理的难度不断加大。而且，受区域经济规模扩张的影响，盲目投资、重复建设导致产业结构不合理、经济整体发展不平衡、企业效益低下，这些都成为银行收息困难、资产质量低下的主要原因，造成资金周转灵活度下降，潜在的流动性风险呈不断扩大之势。
从企业经营管理看，国有企业在成立时就普遍没有充足的自有资金，对银行有较强的依赖性，私营企业和外资企业也普遍采取“负债经营”的策略，这些企业用银行的资金进行周转，却很难按期归还贷款，造成了各商业银行资金的大量沉淀。
从政府行为看，一方面政府通过人民银行对各商业银行信用活动的直接参与，往往把政府风险转嫁到银行自身。另一方面，地方政府优先发展的项目有些并不一定符合银行贷款标准，尤其是各级政府在不承担项目风险责任的情况下，各银行的贷款往往是没有安全保证的。在地方政府的保护下，企业即使能还贷款也要拖欠，其直接后果是使存量流动性风险积累和增量风险叠加。
从内部控制与管理看，商业银行对内部控制的理论准备和实践经验还存在一些薄弱环节，例如，内部控制制度不够健全，制度牵制乏力，同时，制度不适应新兴业务发展的需要，尚未建立流动性风险甚至经营性风险的分离管理机制，经营行与管理行承担着完全相同的流动性风险。而且，对决策者的决策权和分支机构缺乏有效的控制，内部部门之间、岗位之间缺乏必要的制约和监督机制，从而增加了银行流动性风险的隐患。
三、防范和化解流动性风险的对策
1.全面实施资产负债管理。流动性风险不是单纯的资金管理问题，而是多种问题的综合反映，因此，应当从资产负债综合管理的角度来探讨流动性风险的防范。① 加强各级商业银行法人体制，强化经营系统调控功能。可以将银行系统内资金逐级、逐步集中，充分发挥资金管理行对于全系统内资金的调控功能，建立健全一级法人体制下的内部控制体系，规范各级银行的经营行为。建立应对流动性风险的内部决策控制、实施控制、事后监控和预警机制。②建立高效、科学的系统内资金调控反馈机制，管理行及时根据各分支机构资金头寸情况，进行有效的资金调剂，建立起系统内资金预测、统计和分析的管理体制。③实现各商业银行资金的优化配置。通过强化资金在各行全系统调拨，充分利用好有限的资金资源，实现资金在全系统的优化配置，以增强系统内资金的效益性和流动性。
2.对资产负债进行结构性调整。①优化储备资产结构，建立分层次的流动性准备。根据资产的流动性，各商业银行可以通过配置各类资产的数量，确定相互间的配比关系，构建适宜的资产结构，建立起多层次、全方位的防范流动性风险的防线。②降低信贷资产，提高非信贷资产比重。力争使债券投资等非信贷资产占比逐年增加，保证债券投资每年以3％～5％的比例递增。③增加贷款总类，提高贷款的变现能力。要逐步提高票据贴现、质押贷款的比重，增强信贷资产的变现能力，同时，由于资产结构固态化严重，因此，各商业银行必须着力盘活存量，压缩不良贷款，建立有效的约束机制，健全科学的放贷机制，确立贷款的保障和补偿机制。④ 抓住公开市场业务的新机遇。由于公开市场业务为银行提供了方便、迅捷的融资渠道，从长远看，公开市场业务的发展、成熟必将带动银行间债券市场的发展，给商业银行流动性管理带来更多的便利。
3.通过金融创新降低流动性风险。①负债业务的创新，重点是通过主动型负债，增强负债的流动性。②资产业务的创新，包括在逐步增加优质信贷资产比重的同时减少信贷资产总量占比，开展低风险的中、短期投资业务等。③中间业务的创新，通过提高商业银行的电子化水平，完善其服务功能，大力开办各种委托代理和中间服务业务，提高资产负债的总体流动性水平。
4.建立健全流动性风险预警机制。①做好对资产负债流动性的预测和分析，通过对流动性供给和需求的变化情况的预测和分析，完成对潜在流动性的衡量。②建立流动性风险的预警系统，包括预测风险警情、确定风险警况、探寻风险警源，即通过对风险警情指标的预测，银行可以大体评估未来经营时期流动性风险的具体状况，确定风险警况。流动性风险预警系统运行的最终目的是提供线索，排除警情，使流动性风险减至最低程度。因此，探寻警源是预警系统的重要程序。③建立定期的流动性分析制度。包括流动性需求分析、流动性来源分析和流动性储备设计，同时还应当建立流动性风险处置预案，提高防范流动性风险的能力。
Ⅲ 中国人民银行提高法定存款准备率对商业银行的影响有哪些商业银行应如何应对以保持其利润
存款准备金率原本是央行为了防范金融机构突发风险采取的一种风控措施，现在也被广泛应用于调控社会资金流动性。至于影响，比较简单的看，就是银行可使用的资金量减少，继而影响社会货币供应量的减少，从而达到减少投资、建设、生产项目，也就是说社会货币的流动性会减小，不过这只是理论上的，现在国际上要控制流动性不会使用单一的工具。银行要想保持利润，一般就是加大吸收公众存款、拓展融资渠道、提高贷款审核标准、增加金融衍生品等几个途径。
Ⅳ 什么叫期限错配期限错配有什么风险
期限错配在来金融行业中的表现自是资金来源短期化、资金运用长期化，“短存长贷”。这种现象除了普遍存在于P2P行业中，也普遍存在于银行业。
期限错配在P2P上的应用，主要体现在“拆标”上，更准确的说是拆期限的标的。
拆期限指的是把长标拆成多个小标滚动发行。如一年期的融资项目，最后拆成4个3月期或12个1月期。P2P活期理财也可以被认为是一种极端的期限错配产品。
期限错配的动机
业内有些P2P平台为了满足投资人偏爱短期投资的喜好，往往将长期融资项目拆成短期，以达到实现快速融资的目的。比如一年期的标，拆成12个一个月的期标发出去。同时，平台也通过拆期限来提高平台的人气。
期限错配的弱点
期限的风险主要体现在流动性风险上。一旦“发新偿旧”其中一个环节出现了问题(比如某一期，投资者减少了购买或退出理财产品)，那么，就有可能导致资金链断裂，平台倒闭，投资人的钱拿不回来。另外，期限错配阶段过程中的借新还旧从本质上来说十分接近庞氏骗局。
Ⅳ 资产负债的期限错配是银行获取利润的方式 对吗
目前，我国商业银行资产负债期限结构错配的成因主要如下：
一、商业银行负债来源主要被动依赖居民和企事业单位存款，不能自主定价，缺少主
动负债工具。在我国商业银行的负债构成中，储蓄、对公和同业存款占总负债的90%以上，是其负债的主要来源。由于存款利率受人民银行管制，商业银行没有自主定价权，缺少主动负债工具，只能被动接受客户存款。资产负债管理本来是要对资产和负债进行双重管理，使资金的安全性。流动性和收益性合理地协调，但目前往往只能立足于资产管理，缺乏负债管理的手段和工具，不能根据银行自身需要，通过对不同客户。不同期限，不同产品的负债进行差别定价，调节负债结构比例，或根据利率敏感缺口以及利率走势预期，主动调节银行的敏感性缺口.因此规避利率风险的能力不足。
二、商业银行资产结构单一，流动性较低，且缺少转移和分散风险的手段和工具。近年来，我国商业银行转变经营模式，调整资产结构，资产类型趋于多元化.债券投资大幅增长，但信贷资产仍占主导地位。
由于信贷资产基本上没有可供交易、转让的二级市场，流动性很低，信用风险无法通过二级市场进行转移和分散，导致大量风险集中于银行体系；债券资产以无信用风险的国债和政策性金融债为主，且可以在银行间市场交易，但是目前以银行、保险为主的主力投资机构均以资产配置为目的，采取买入并持有的交易策略，因此二级市场交易并不活跃，同样难以大量变现。同时.在升息周期固定利率债券面临着较大的利率风险.而这种风险也难以通过现有的交易方式和金融工具进行有效的规避和释放。
三、资产负债管理环境欠宽松，对于商业银行业务创新的限制过多，制约了商业银行资产负债管理工作的有效开展。从1998年开始，中国人民银行取消了对商业银行信贷规模的限额控制，这使我国商业银行的资产负债比例管理迈出了新的一步。但是，受一些宏观经济政策的制约(如中央银行对市场利率的控制).我国商业银行目前并不能十分有效地开展资产负债管理工作。在金融监管方面，我国规定金融业实行分业经营、分业管理的原则，中央银行和银监会的监管对象应该是以商业银行为主体的金融机构.而不是直接管理和监督商业银行的业务决策和经营管理。但中央银行和银监会在具体实施过程中对金融机构的职能创新、业务创新和重大金融事件，并不是从宏观上实行监控，而是实行审批制，即商业银行在新产品的开发与推广方面必须报经中央银行和银监会批准才可实施，否则视同违规。这使得商业银行在经营上很难占有先机，对资产负债I管理的环境造成了非常不利的影响。
四、商业银行资本金结构不合理且缺乏补充渠道，随着资产规模的持续扩张资本充足率有进一步下降的趋势。商业银行资产负债表分为资产、负债和所有者权益三大部分，在从资产和负债两个方面分析了我国商业银行资产负债期限结构错配的成因之后，再来看所有者权益。所有者权益的主要部分为注册资本(股份制商业银行为股本)，长期以来，我国商业银行，尤其是国有商业银行资本金总量少、规模小，来源渠道单一，缺乏长效补充机制。而与此同时，近几年来我国商业银行资产规模增长较快，以工商银行为例，资产总量从1999年末的35398亿元增长到2004年末的56949亿元，年均增长率达到9.97%。这两方面因素相互结合导致银行的资本充足率严重不足且有进一步下降的趋势，而为消化巨额不良资产，又必须把每年经营利润中的绝大部分作为风险拨备进行计提，使得通过将盈余公积和资本公积转化为注册资本的方式提高资本充足率的努力也无法付诸实施。各方面因素的综合作用导致商业银行调整自身资产负债结构的能力和动力进一步降低。
Ⅵ 求论文一篇：从紧的货币政策对商业银行的影响及对策，急急急！！！
从紧的货币政策是十年来首次提出。多少年来，我国货币政策的提法先后出现过：积极的货币政策，适度从紧的货币政策，从紧的货币政策，稳健的货币政策等。而这十年来一直采取的是稳健的货币政策。近段时间，专家学者都在预测、猜测明年实行什么样的货币政策，大多数人认为，可能是适度从紧的货币政策的提法。出乎意料的是，中央经济工作会议直接提出了“从紧的货币政策”。彰显中央防止经济增长由偏快转为过热、防止价格由结构性上涨演变为明显通货膨胀的决心。
一个国家的货币政策取向对这个国家的经济发展相当重要。如果把一国经济比作列车，那么，货币政策就如刹车的功能一样，控制着车速的快与慢。实施货币政策的目的在于保持经济的平稳快速发展，经济发展慢了就要适当地放松“刹车”，经济发展过快了就要“踩一下刹车”。在经济发展已经偏快的情况下，如果还不踩货币政策这个“刹车”，那么，最终结果就是“翻车”。经济越发达，市场经济体制越完善，货币政策的作用越大、越见效、越重要。美联储前主席格林斯潘在任时被称为“金口玉言”，他的一句话一个暗示，世界经济特别是资本市场都会“动一动”。主要是因为他执掌着世界最大经济体美国的货币政策。
我国实施十年的稳健货币政策被明年从紧的货币政策取而代之后，对我国经济的方方面面会带来哪些影响呢？对固定资产投资影响最直接。2007年前三季度我国固定资产投资增长25.7%，全年也不会有多大回落；前10月新增贷款是去年全年新增贷款的1.1倍，10月末广义货币供应量同比增幅比上年末高1.53个百分点；外汇储备依然居高不下，流动性过剩问题一直没有缓解。如果明年仍然保持这种的投资投放速度，那么，经济发展必然出现过热状况。采取从紧的货币政策就要控制货币投放，明年货币投放将会大量减少，固定资产投资和信贷增长将会出现明显回落。
对物价走势的影响最大。今年以来，中国居民消费价格涨幅从3月份的3.3%上扬到10月份的6.5%。多家机构和许多专家预测，受近期食品和石油价格持续上涨影响，11月份我国CPI(居民消费价格指数)涨幅可能超过6.5%，再度创下近十年来的新高，全年CPI涨幅可能超过4.4%。通胀压力明显加大。这种趋势如果得不到遏制，明年发生明显通货膨胀的可能性极大。因此，从紧的货币政策要求，继续加息和提高存款准备金率是央行的必然选择。物价水平应该走向平稳。
对房地产市场和资本市场的间接影响也不会小。今年，房地产投资居高不下，住房价格一路攀升；资本市场异常火暴。随之带来的百姓买不起房的民生问题，金融风险加大问题相当突出。这些问题如果解决不好、控制不好，给整个经济发展将埋下巨大隐患。从紧的货币政策将直接导致流通中的货币减少，必将对房地产投资、住房需求到来影响，住房价格猛涨势头将会得到遏制。流通中货币量的减少，将减少流入资本市场的资金量，资本市场过热将会有所趋缓。
从紧的货币政策的实施必须兼顾扩大就业的要求。从紧的货币政策如果掌控不好，将会减少就业机会和就业岗位。这是明年实施从紧的货币政策必须认真处理好的问题。
从紧的货币政策将会对商业银行带来大的影响。如果不出意料，央行再次提高存款准备金率是必然选择，这将对商业银行内部流动性造成大的影响。在今年九次提高准备金率以后，一些商业银行包括四大国有银行内部流动性已经有紧缺迹象，继续提高准备金率必将使得商业银行流动性更加紧张。商业银行必须有充分的思想准备。在内部流动性紧缺的情况下，商业银行首要任务是保证流动性，保证支付，这必将对经营造成严重影响。
Ⅶ 商业银行资产负债期限结构错配的成因有哪些
目前，我国商业银行资产负债期限结构错配的成因主要如下：
一、商业银行负债来源主要被动依赖居民和企事业单位存款，不能自主定价，缺少主动负债工具。在我国商业银行的负债构成中，储蓄、对公和同业存款占总负债的90%以上，是其负债的主要来源。由于存款利率受人民银行管制，商业银行没有自主定价权，缺少主动负债工具，只能被动接受客户存款。资产负债管理本来是要对资产和负债进行双重管理，使资金的安全性。流动性和收益性合理地协调，但目前往往只能立足于资产管理，缺乏负债管理的手段和工具，不能根据银行自身需要，通过对不同客户。不同期限，不同产品的负债进行差别定价，调节负债结构比例，或根据利率敏感缺口以及利率走势预期，主动调节银行的敏感性缺口.因此规避利率风险的能力不足。
二、商业银行资产结构单一，流动性较低，且缺少转移和分散风险的手段和工具。近年来，我国商业银行转变经营模式，调整资产结构，资产类型趋于多元化.债券投资大幅增长，但信贷资产仍占主导地位。由于信贷资产基本上没有可供交易、转让的二级市场，流动性很低，信用风险无法通过二级市场进行转移和分散，导致大量风险集中于银行体系；债券资产以无信用风险的国债和政策性金融债为主，且可以在银行间市场交易，但是目前以银行、保险为主的主力投资机构均以资产配置为目的，采取买入并持有的交易策略，因此二级市场交易并不活跃，同样难以大量变现。同时.在升息周期固定利率债券面临着较大的利率风险.而这种风险也难以通过现有的交易方式和金融工具进行有效的规避和释放。
三、资产负债管理环境欠宽松，对于商业银行业务创新的限制过多，制约了商业银行资产负债管理工作的有效开展。从1998年开始，中国人民银行取消了对商业银行信贷规模的限额控制，这使我国商业银行的资产负债比例管理迈出了新的一步。但是，受一些宏观经济政策的制约(如中央银行对市场利率的控制).我国商业银行目前并不能十分有效地开展资产负债管理工作。在金融监管方面，我国规定金融业实行分业经营、分业管理的原则，中央银行和银监会的监管对象应该是以商业银行为主体的金融机构.而不是直接管理和监督商业银行的业务决策和经营管理。但中央银行和银监会在具体实施过程中对金融机构的职能创新、业务创新和重大金融事件，并不是从宏观上实行监控，而是实行审批制，即商业银行在新产品的开发与推广方面必须报经中央银行和银监会批准才可实施，否则视同违规。这使得商业银行在经营上很难占有先机，对资产负债I管理的环境造成了非常不利的影响。
四、商业银行资本金结构不合理且缺乏补充渠道，随着资产规模的持续扩张资本充足率有进一步下降的趋势。商业银行资产负债表分为资产、负债和所有者权益三大部分，在从资产和负债两个方面分析了我国商业银行资产负债期限结构错配的成因之后，再来看所有者权益。所有者权益的主要部分为注册资本(股份制商业银行为股本)，长期以来，我国商业银行，尤其是国有商业银行资本金总量少、规模小，来源渠道单一，缺乏长效补充机制。而与此同时，近几年来我国商业银行资产规模增长较快，以工商银行为例，资产总量从1999年末的35398亿元增长到2004年末的56949亿元，年均增长率达到9.97%。这两方面因素相互结合导致银行的资本充足率严重不足且有进一步下降的趋势，而为消化巨额不良资产，又必须把每年经营利润中的绝大部分作为风险拨备进行计提，使得通过将盈余公积和资本公积转化为注册资本的方式提高资本充足率的努力也无法付诸实施。各方面因素的综合作用导致商业银行调整自身资产负债结构的能力和动力进一步降低。
Ⅷ 农信社如何应对流动性风险
近年来，随着农村金融体制改革的不断深入，农村信用社银行化改革步伐日益加快，各种深层次的问题逐步暴露。本文拟从流动性风险的理论分析入手，考察农信社的流动性风险状况，并就如何应对流动性风险提出几点设想。 流动性风险分析 流动性表现在两个方面，其一是资产的流动性，主要是指农信社资产在不发生损失的前提下，迅速变现的能力；其二是负债的流动性，指农信社能够以较低的成本获得所需资金的能力。农信社的流动性一旦出现不确定性，就会产生流动性风险。推荐阅读银行周刊：
刷卡费率酝酿下调 支付行业或迎寒冬银行业2011年八大星闻2012年新增信贷8万亿成业内共识 理财产品预期收益全线超5%银行卡刷卡费率酝酿下调利率市场化或令银行少赚一半退休阿姨托办信用卡 被骗47万和讯网信用卡频道正式上线 流动性风险的形成原因非常复杂，有的内生于农信社制度本身，有的来自于其他风险的转化，还有的来自于其他金融机构的风险传染。就我国目前的情况来看，主要有以下几方面的原因：一是金融市场的成熟程度。成熟的金融市场包括存款市场、贷款市场、票据贴现市场、证券市场等，这都直接关系到农信社经营过程中资产的变现能力和主动负债的筹集能力，也关系到流动性风险的可控程度。二是货币政策的影响。在社会货币总量和信用总量减少的情况下，如果农信社无法筹集到足额资金满足内外资金需求，就可能引发流动性风险。三是农信社资产负债业务的期限错配因素。对农信社来说其经营的负债业务流动性相对较强，而资产业务则具有一定期限性，流动性较弱，这种期限错配的结构会引起到期日缺口，进而可能导致流动性风险。 流动性风险现状 农信社防范流动性风险的意识薄弱。农信社长期背靠国家信誉，风险意识淡薄，尤其是长期以来承担信贷支农的政策性任务，形成了重资金投放、轻信贷管理的状况，抗市场风险能力较弱，缺乏风险管理意识。 行业监管不足。央行和银监部门主要侧重于合规性稽核，对流动性风险的程度及深层次因素相对缺乏明确判断。这主要表现在，农信社的统计制度和报表主要是时点或余额概念，而央行流动性监管的基础必须是时期或流量的概念，监管者和被监管者之间的信息不对称，使得央行很难对农信社的风险控制情况做出合理判断。 风险隐患过多。资产业务单一限制了资产的流动性。目前，农信社的资金来源主要是负债和所有者权益。贷款资产占总资产的比重在70%以上，作为第二储备的可随时变现的金融债券相对不足。农信社主要靠在央行保持一定比例的存款准备金来满足流动性需求。由于法定存款准备金利率较低，农信社从自身利益出发，超过法定准备的备付金存款较少，应付流动性风险的能力相对有限。 流动性风险应对 提高流动性风险管理的意识。由于流动性风险对农信社的支付能力和经营持续性有直接影响，是其他风险的集中和最终表现，因此，农信社应努力提高流动性风险管理和应对金融危机冲击的能力，强化风险意识，牢固树立风险第一的思想，处理好安全性、流动性和盈利性的关系。建议农信社参照巴塞尔银行监管委员会有关做法和各国现有的监管实践经验，主动采取措施来防范和控制流动性风险。 构建流动性风险管理体系。农信社必须建立能够计量、监测和控制流动性风险的系统，有统一的流动性风险管理政策，设立专门的流动性管理部门来加强风险管理体系建设，通过有效采集、处理相关数据，实施对资金流向、流量的变动情况的实时监控，建立流动性风险压力测试、预警和应急预案等制度，明确内部流动性风险管理职责，包括三会一层，风险管理部门的分工职责，建立完善的流动性风险管理体系。 加强流动性风险管理。农信社加强流动性风险管理，要着力于加强资产的流动性和融资来源的稳定性，遵循分散性原则，制定具体明确的资产、负债分散化政策，提升应对市场波动的能力。要通过发展票据市场、同业拆借市场等多种融资方式，为农信社流动性管理拓展可操作的空间。此外，农信社还应通过主动型负债，增强负债的流动性和外部资金获取能力，同时应与央行保持密切联系，及时报告流动性状况，争取资金支持。 实施风险预警和压力测试。农信社首先要对资产负债流动性进行预测和分析，在此基础上建立流动性风险的预警系统，规范流动性风险管理的识别、计量、监测和控制等各个环节，确定风险警况；建立定期的流动性分析制度，包括流动性需求分析、流动性来源分析和流动性储备设计。积极引进压力测试系统，结合自身情况设定压力情景。压力测试的结果应用于流动性应急预案的制定。 【免责声明】本文仅代表作者本人观点，与和讯网无关。和讯网站对文中陈述、观点判断保持中立，不对所包含内容的准确性、可靠性或完整性提供任何明示或暗示的保证。请读者仅作参考，并请自行承担全部责任。
Ⅸ 影响银行资产流动性的因素有哪些
1．国家经济增长情况
经济增长情况对商业银行的流动性状况有较大的影响，银行作为资金融通的中介机构，经济的波动能从很大的方面影响到资金的融通情况。
从经济周期的角度分析：当经济繁荣时，企业盈利增加、投资需求增加，对资金的需求量就会增大，则银行贷款的需求量会增加，同时，消费需求增加、更多钱用于消费，相对来说更少的钱被用于储蓄，其结果往往表现为银行贷款需求增速超过银行存款的增速，产生银行流动性的负缺口。反之正好相反。
2．货币政策
一国的货币政策主要影响商业银行所处的金融环境的宽松度。货币政策工具主要包括：存款准备金率、再贴现率、公开市场操作。当货币政策宽松时，利率的变动会对银行的流动性产生很大的影响。
当预期利率高时，银行的存款会增加、贷款需求减少，银行的流动性可能增加，反之，银行的流动性可能减少。此外，根据商业银行流动性管理的缺口理论，当资产负债敏感性缺口为正时(即利率敏感性资产大于利率敏感性负债)，利率上升时，现金的流入量会大于现金流出量，即净现金流入为正，银行的利息收入会增加；反之，当资产负债敏感性缺口为负时，银行的利息收入会减少。
3．金融市场情况
从流动性是资产的一种迅速变现能力以及主动负债的能力来说，一国的金融市场的发育程度影响着银行流动性的大小。
从资产方面，银行的资产主要包括贷款、短期证券投资，票据等，这些是保证商业银行流动性的重要工具。当商业银行需要流动性而第一准备不足时，可通过在证券市场抛售证券、在票据市场卖出票据等手段进行融资来增加流动性。
而这些都与金融市场的发育程度具有很大的关系。一国金融市场发育得越完善，银行就越能够以合理的价格变现资产，减少交易的成本及损失，流动性也就越好；反之，一国金融市场发育越不完善，银行就越难以合理的价格变现资产，交易融资的成本也越高，流动性也就越差。
补充：
商业银行流动性是指商业银行满足存款人提取现金、支付到期债务和借款人正常贷款需求的能力。
商业银行提供现金满足客户提取存款的要求和支付到期债务本息，这部分现金称为“基本流动性”，基本流动性加上为贷款需求提供的现金称为“充足流动性”。保持适度的流动性是商业银行流动性管理所追求的目标。
Ⅹ （回答好的追加分）银行怎样通过资产负债结构的灵活配置来应对流动性紧缩的挑战
这是复制的。你看看对你有没能用
资产负债管理是商业银行经营管理的核心，而流动性又是商业银行资产负债管理的基本要求，因为银行的生命力就在于它的资产组合是否具有流动性，是否能够保证支付。所以它要求银行的资产和负债能够做到总量上均衡，结构上对称。比例上协调，期限上匹配。
从全球范围来看，各国的商业银行，尽管所处经济环境不同，经营管理各异，但其资产负债比例却存在着相当程度的一致性。据统计，全球80家大型商业银行的存、贷款比例均围绕100g6左右波动，大部分商业银行的流动对比率处在70%—90%之间，准备率处在1.0%—3.0%之间，流动资产率一般在20%左右。这些数据充分说明了各国商业银行都在自觉地采用资产负债比例进行最优化管理。然而，目前我国的商业银行，资产负债匹配状况还很不理想，普遍存在较为严重的“短存长贷”现象，负债的流动性远高于资产的流动性，流动性隐患较大。而由于我国商业银行负债业务的被动性较大，同时广大居民对于金融资产又具有较强的安全性和流动性需求，因此如何解决上述问题，成为监管当局.银行经营管理者以及学术界所共同关心的问题。
本文拟从金融创新.主要是债券业务创新的角度出发，对我国商业银行如何利用现有资产和业务优势，进行产品和业务创新，开发新的资产和负债工具.增加中间业务收入，从而优化资产负债结构，弥补资产负债匹配缺口的问题进行一些探讨。
一、我国商业银行资产负债期限结构的错配及其潜在风险
(一)我国商业银行存款增长情况
从1998年以来，在新增储蓄存款中，活期存款的增长速度要明显快于定期存款的增长速度(见下图)；而且，在定期存款中，一年期定期存款也占了相当部分。这些变化的综合结果，就是存款的流动性显著提高。
(二)我国商业银行贷款变化情况
众所周知，1998年以后，受亚洲金融危机影响，中国银行业曾一度出现了被社会所诟病的“惜贷”现象.各项贷款的增长速度均相当缓慢，但是，进入2002年以后，贷款增速突然提高(增长近10个百分点)，其势头一直维持到现在。
与此同时，在贷款的期限结构方面，也出现了几点极为显著的变化。首先，中长期贷款比重稳步上升。中长期贷款占全部贷款余额和当年新增额的比重，分别从2000年的23.85%和28.4%提高到了2003年的35.7396和51.4%。其次.短期贷款比重相应下降。在同样的时期中，短期贷款占贷款余额和当年新增额的比重，分别从66.07%和59.0%下降至，j52.62%和34.3%。最后，票据贴现贷款发展迅猛。无论是占贷款余额的比重还是占当年新增贷款额的比重，贴现贷款在2000年都微不足道。但是到了2003年，这两个比重分别提高到5.77%和12.3%。
(三)我国商业银行资产负债的期限结构错配
从上文的分析不难看到，最近几年来，我国商业银行的资产负债结构发生了比较明显的变化，主要体现在负债的流动性不断提高(主要归因于活期存款比重上升和存款平均期限下降)，而与此同时资产的流动性则在不断下降(主要归因于中长期贷款比重上升和贷款平均期限延长)，这说明中国银行业长期面临的资产负债期限结构错配的现象正日趋严重。
如表1所示，从存贷款的剩余期限情况来看，2002—2003年，余期一年以上的定期存款所占比重稳定在45%左右，但是同期余期一年以上的中长期贷款占总贷款的比重却出现了重大的变动，其当年新增量占比由2002年的51.096上升至2003年的94.5%；而其占贷款余额的比重则从89.0%上升至90.3%。商业银行资产负债期限结构的严重错配，将导致其流动性缺口加大，潜在的流动性风险上升是不可避免的。
(四)商业银行资产负债期限结构错配所引致的流动性风险
商业银行资产负债期限结构错配，以短期负债支撑长期资产的所谓“短存长贷”现象，极易引发流动性风险。资产负债期限搭配合理是加强比例管理的基本要求。一般而言，偿还期较短的负债适合作为期限较短资产的资金来源，期限较长的资产应该对应偿还期较长的负债。商业银行一般应遵循长存长贷、短存短贷的原则，如果大量短期负债被用作长期资产的来源，那么资产负债的流动性水平就会降低，一旦出现储蓄存款减少或发生“挤提”，就极容易产生流动性风险，发生支付危机。
二、我国商业银行资产负债期限结构错配的成因
(一)商业银行资产结构单一，流动性较低，且缺少转移和分散风险的手段和工具
近年来，我国商业银行转变经营模式，调整资产结构，资产类型趋于多元化.债券投资大幅增长，但信贷资产仍占主导地位。由于信贷资产基本上没有可供交易、转让的二级市场，流动性很低，信用风险无法通过二级市场进行转移和分散，导致大量风险集中于银行体系；债券资产以无信用风险的国债和政策性金融债为主，且可以在银行间市场交易，但是目前以银行、保险为主的主力投资机构均以资产配置为目的，采取买入并持有的交易策略，因此二级市场交易并不活跃，同样难以大量变现。同时.在升息周期固定利率债券面临着较大的利率风险.而这种风险也难以通过现有的交易方式和金融工具进行有效的规避和释放。
(二)商业银行负债来源主要被动依赖居民和企事业单位存款，不能自主定价，缺少主动负债工具。
在我国商业银行的负债构成中，储蓄、对公和同业存款占总负债的90%以上，是其负债的主要来源。由于存款利率受人民银行管制，商业银行没有自主定价权，缺少主动负债工具，只能被动接受客户存款。资产负债管理本来是要对资产和负债进行双重管理，使资金的安全性。流动性和收益性合理地协调，但目前往往只能立足于资产管理，缺乏负债管理的手段和工具，不能根据银行自身需要，通过对不同客户。不同期限，不同产品的负债进行差别定价，调节负债结构比例，或根据利率敏感缺口以及利率走势预期，主动调节银行的敏感性缺口.因此规避利率风险的能力不足。
(三)商业银行资本金结构不合理且缺乏补充渠道，随着资产规模的持续扩张资本充足率有进一步下降的趋势
商业银行资产负债表分为资产、负债和所有者权益三大部分，在从资产和负债两个方面分析了我国商业银行资产负债期限结构错配的成因之后，再来看所有者权益。所有者权益的主要部分为注册资本(股份制商业银行为股本)，长期以来，我国商业银行，尤其是国有商业银行资本金总量少、规模小，来源渠道单一，缺乏长效补充机制。而与此同时，近几年来我国商业银行资产规模增长较快，以工商银行为例，资产总量从1999年末的35398亿元增长到2004年末的56949亿元，年均增长率达到9.97%。这两方面因素相互结合导致银行的资本充足率严重不足且有进一步下降的趋势，而为消化巨额不良资产，又必须把每年经营利润中的绝大部分作为风险拨备进行计提，使得通过将盈余公积和资本公积转化为注册资本的方式提高资本充足率的努力也无法付诸实施。各方面因素的综合作用导致商业银行调整自身资产负债结构的能力和动力进一步降低。
(四)资产负债管理环境欠宽松，对于商业银行业务创新的限制过多，制约了商业银行资产负债管理工作的有效开展
从1998年开始，中国人民银行取消了对商业银行信贷规模的限额控制，这使我国商业银行的资产负债比例管理迈出了新的一步。但是，受一些宏观经济政策的制约(如中央银行对市场利率的控制).我国商业银行目前并不能十分有效地开展资产负债管理工作。在金融监管方面，我国规定金融业实行分业经营、分业管理的原则，中央银行和银监会的监管对象应该是以商业银行为主体的金融机构.而不是直接管理和监督商业银行的业务决策和经营管理。但中央银行和银监会在具体实施过程中对金融机构的职能创新、业务创新和重大金融事件，并不是从宏观上实行监控，而是实行审批制，即商业银行在新产品的开发与推广方面必须报经中央银行和银监会批准才可实施，否则视同违规。这使得商业银行在经营上很难占有先机，对资产负债I管理的环境造成了非常不利的影响。
三、债券业务创新——解决我国商业银行资产负债期限：结构错配问题的现实选择。
对于如何解决商业银行资产负债期限结构错配的问题，学术界和金融从业人员提出了很多方法和建议。如陈颖(2000)提出要加速建立现代企业制度，重塑银企关系，通过债转股、核销呆账等手段，转化风险资产，以加强商业银行资产负债的比例管理。吴茂林(2000)则提出要放宽贷款限额控制，实行贷款余额考核；同时中长期贷款的比例要根据不同银行自身的经营特点确定。上述方法均立足于商业银行资产负债自身结构的调整，在目前严格监管的金融环境之下，实施具有一定的难度。
笔者认为，金融创新是解决上述问题的一个非常重要的手段，也是一种比较现实的选择。通过负债业务创新，自主进行产品定价和主动负债，可以控制负债的期限和品种，调节资产负债比例和管理期限缺口；通过资产业务创新，如资产证券化等，可以控制资产规模，优化资产结构，减少对资本金的依赖；通过交易方式创新，可以转移和分散资产负债的信用风险。利率风险、流动性风险，避免金融风险向银行系统的过度集中。通过金融创新，还可以突破制约业务发展的制度约束和政策障碍，使商业银行得以进入新的业务领域，开拓新的利润增长点，同时，还有助于丰富银行的业务品种，为客户提供多样化、个性化的解决方案，提升企业的核心竞争能力，塑造品牌形象，增加中间业务收入。
而债券产品与金融创新密不可分，许多复杂的金融衍生产品都是源于债券。我国商业银行从1994年开始进入债券投资领域以来，债券投资规模急剧增长，成为银行资产的重要组成部分和银行盈利的重要来源。从目前可以获得的数据来看，截止到2002年末，四大国有商业银行债券投资余额合计达30655亿元，债券投资收益占各行业务净收益的比重，都达到20%以上*。工商银行2004年末债券资产组合面值达到11340亿元，占总资产的21。2g6。因此，笔者认为，我国商业银行完全可以针对这种状况，通过大力开展债券业务创新，来解决自身资产负债期限结构错配的问题。
具体而言，我们将债券业务创新分为资产类业务创新、负债类业务创新和债券交易方式创新三种类型，各类创新所实际包含的内容以及所能解决的问题，列表说明如下：
四、进行债券业务创新对我国商业银行的影响
金融创新的过程，既是新产品、新业务、新手段和新技术得以应用的过程，也是金融企业经营管理者的经营思想，发展理念发生变革的过程，商业银行债券业务创新的探索和实践，必将对我国商业银行的经营管理产生深刻的影响。
(一)通过债券业务创新可以推动我国商业银行经营策略的转变
一直以来，我国商业银行经营的重点都是信贷业务，虽然近几年非信贷业务和中间业务增长较快，但在全部收入中信贷业务收入依然占了较大的比重，风险的识别、监控和化解也主要是围绕信贷资产展开。债券业务的资产负债管理功能、收益提升功能和风险管理功能并没有得到足够的重视，仅被作为降低超额备付率，减轻资金运用压力的渠道。通过创新，债券业务的各项功能将被充分发掘出来，并得到应有的重视，这必将推动我国商业银行的经营策略由传统的以信贷业务为主，向现代商业银行的信贷业务与非信贷业务并重转变。
(二)通过债券业务创新可以促进我国商业银行债券业务内控与管理机制的完善
目前我国商业银行债券业务内控主要是通过授权与转授权来进行，强调对业务准入的严格限制；管理机制上也只侧重于业务管理，风险管理刚刚起步，产品管理尚未列入日程。由于现有的内控机制和管理机制不能完全适应业务创新的要求，需要进行调整和完善，因此债券业务创新的过程，其实也是我国商业银行债券业务内控与管理机制不断完善的过程。
笔者认为，在内控方面，我国商业银行应该在保持业务准入控制的同时，以产品为线进行管理，主要审核分行设计、营销以及交易产品的资格。在管理机制方面，首先应该强化风险管理，建立风险识别、防控机制；其次则要打破目前业务管理条块分割的格局，根据产品创新的特点重新设置管理层次和管理流程。
(三)通过债券业务创新可以使我国商业银行真正实现资产与负债管理并举，提高管理水平
虽然我们始终强调资产负债管理的重要性，但一直以来由于我国商业银行负债业务比较被动，无法进行有效的负债管理，因此一直是在进行“瘸腿”的资产负债管理，即只能管理资产，无法管理负债。金融债券、大额定期存单和短期票据等产品作为主动负债工具，有助于我国商业银行改变当前负债管理能力偏弱的状况。
另一方面，通过资产证券化和发行债券理财产品，我国商业银行可以根据需要对现有债券资产进行调整，实现提高流动性，降低利率风险，化解评估风险的目的，大大增强资产管理的灵活性。
(四)通过债券业务创新可以提高我国商业银行的收益水平
债券业务创新为我国商业银行所带来的收益水平的提高不仅包括有形的收益，还包括无形的收益。
有形的收益是指可以在资产负债表和损益表等会计报表中体现出来的收益，包括利润的增加、资产流动性的提高、资产质量的提高、资本充足率的提高等等。债券业务创新中的许多产品和交易方式都可以提高我国商业银行的收益水平，有的是通过降低成本来实现，比如通过发行短期票据降低资金成本；有的则可以提高资产的收益水平，比如通过品种互换提高投资利息收入，或者通过远期交易、预发行等锁定当期投资收益。而通过资产证券化则可以将流动性低的资产变成流动性高的资产，提高资产的流动性；通过发行次级债券可以补充附属资本，增加资本金规模，提高资本充足率：资产证券化、发行债券理财产品等则可以减少高风险权重资产的数量，通过减少风险资产总额的办法.达到提高资本充足率的目的。
除了有形的收益，债券业务创新更能为我国商业银行带来不少无形的收益。创新行动更新了商业银行的经营理念，推动着商业银行的经营管理向着更合理.更现代的方向发展，债券业务创新为其他业务的创新，比如信贷业务创新、中间业务创新等积累了经验，锻炼了队伍，培养了人才，更有助于四大国有商业银行由“资金大行”向“产品大行”的转变，为今后建立资金业务品牌打下良好的基础。